Учебно-методический комплекс по дисциплине деньги, кредит, банки (название) icon

Учебно-методический комплекс по дисциплине деньги, кредит, банки (название)



Смотрите также:
Учебно-методический комплекс дисциплины “ Деньги, кредит, банки ”...
Учебно-методический комплекс по дисциплине «Деньги, кредит, банки»...
Учебно-методический комплекс по дисциплине деньги кредит банки для специальности: 050908 Оценка...
Учебно-методический комплекс Для студентов заочного отделения специальности «Финансы и кредит»...
Учебно-методический комплекс Для студентов заочного отделения специальности «Финансы и кредит»...
Учебно-методический комплекс по дисциплине Деньги. Кредит. Банки (название дисциплины)...
Учебно-методический комплекс Специальность: 080105 «Финансы и кредит» (080109 «Бухгалтерский...
Учебно-методический комплекс дисциплины деньги, кредит, банки направление подготовки бакалавров...
Учебно-методический комплекс дисциплины деньги, кредит, банки направление подготовки бакалавров...
Программа обучения студентов (Syllabus) по дисциплине «Деньги кредит банки» наименование...
Институт дополнительного профессионального образования...
Методические рекомендации по написанию курсовой работы по дисциплине «деньги, кредит, банки»...



страницы: 1   2   3   4
вернуться в начало
скачать

^ КОТИРОВКА ВАЛЮТЫ

Котировка валюты - установление курсов иностран­ных валют в соответствии с действующими законодатель­ными нормами и сложившейся практикой. Сведения о котировке валюты публикуются в специальных бюллетенях и деловой прессе.

Методы котировки: прямой и косвенный.

При прямой котировке стоимость иностранной валюты выражается в национальной денежной единице. ^ При косвенной - за единицу принимается национальная денежная единица, а курс выражается в определенном количестве иностранной валюты. В РФ котировки курса валюты происходят на торгах ММВБ (Межбанковская валютная биржа), определяется и регистрируется межбанковский курс путем последовательного ее сопоставления спроса и предложения по каждой валюте – фиксинга. На его основе определяются курсы продавца покупателя, которые публикуются в официальных бюл­летенях.


^ МЕЖДУНАРОДНЫЕ РАСЧЕТЫ - денежные расчеты между банками, орга­низациями, учреждениями и другими юри­дическими и физическими лицами разных стран, связанные с внешней торговлей, кредитами, инвестициями, некоммерческими платежами (транспортные услуги, туризм и т.п.); осуществляются в формах, принятых в международной банковской практике, как правило, в порядке безналичных расчетов с помощью международ­ных платежных средств. Наиболее распро­страненными формами М.р. являются банковский перевод, инкассо, аккредитив.

^ ПЛАТЕЖНЫЙ БАЛАНС - наиболее распространенный вид балансов меж­дународных расчетов: соотношение всех фактических денежных платежей страны за границу и поступлений из-за границы за определенный период (месяц, квартал, год и т.д.) или на определенный момент. При превышении поступлений над пла­тежами баланс является активным (имеет активное сальдо), в противном случае - пас­сивным (имеет пассивное сальдо). П.б. состоит из двух частей: поступлений и пла­тежей. Если поступления превышают пла­тежи, в балансе отражаются: платежный баланс по текущим операциям (внешнетор­говый баланс, баланс услуг и некоммер­ческих платежей, включая платежи по ин­вестициям за границей); баланс движения капиталов и кредитов. В большинстве стран мира Б.п. составляется по форме, ре­комендованной Международным валют­ным фондом.


Валютный рынок – один из важнейших сегментов национального финансового рынка. День его рождения в России – 3 ноября 1989 года. В этот день был проведен первый в России валютный аукцион, где впервые выявились предложение и спрос на финансовый актив – иностранную валюту – и была определена ее рыночная стоимость.

^ Функции валютного рынка:

- коммерческая (обеспечение участников экономической дея­тельности иностранной или национальной валютой);

- ценностная (установление такого уровня валютного курса, при котором ва­лютный рынок и экономическая система в целом будут находиться в равновесии);

- информационная (обеспечение участников валютного рынка информацией о функционировании валютного рынка);

- ре­гулирующую (обеспечение порядка и организации на валютном рынке);

- валютный рынок не только генератор валютных рисков, но и сис­тема их предупреждения. Он - великий страховщик. Хеджирование (от англ. hedge — защита) достигается с помощью разветвленной сис­темы специальных валютных операций и приемов, использование ко­торых требует специальной подготовки;

- спекулятивная функция. Развитие мировой экономики сопровождается быстрым увеличением «горячих денег» т.е. краткосрочного, высоколиквидного спекулятив­ного капитала. Размеры этого капитала составляют сотни миллиардов долларов. Он как ртуть постоянно перемещается, концентрируется, дробится для извлечения спекулятивной прибыли на разнице валют­ных курсов. Выполняя эту функцию, валютный рынок вместе с тем способствует приливу международного капитала в высокоприбыль­ные и эффективные сферы мировой экономики, обеспечивая ее дина­мичное развитие.

Спекулятивная и страховая функции тесно связаны между собой и представляют две стороны валютного рынка.



^ Рис. Место валютного рынка в национальной экономике:

1 - кредиты и депозиты предприятий; 2 - заработная плата и потребление;

3 - валютные сбереже­ния населения; 4 - экспорт и импорт (товарная составляющая); 5 - экспорт и импорт (денежная составляющая); 6 - кредиты и депозиты населения; 7 - привлечение и раз­мещение кредитных ресурсов; 8 - вложения в ценные бумаги; 9 - инвестиции в ино­странную валюту;

10 - привлечение и размещение капитала



^ Рис. Структура национального валютного рынка

Таблица

Основные различия между фьючерсным и форвардным валютными рынками




II. К Р Е Д И Т

Лат.термин «сделка», закрепленная договором

Кредит – форма движения ссудного капитала, предоставление денег или товаров в долг с уплатой процентов; стоимостная экономическая категория, неотъемлемый элемент товарно-денежных отношений.

^ Кредитные отношения – все денежные отношения, связанные с предоставлением и возвратом ссуд, органи­зацией денежных расчетов, эмиссией наличных денежных знаков, кредитованием инвестиций, использованием государственного кредита, совершением страховых операций (частично).

^ 2 участника кредитных отношений:

1. Кредитор

2. Заемщик

Разновидности кредитования:

1) кредитование путем прямой выдачи денежных ссуд (финансовый кредит);

2) кредитование как разновидность расчетов с рассрочкой платежей.

Источники – это свободные денежные средства, возникшие у предприятия и населения в связи с превышением доходов над расходами.


Классификация кредитов.

^ 1. По кредитору:

- государственный в лице ЦБ;

- банковский,

- инвестиционный,

- коммерческий.

2. По заемщику:

- государство

- банк (у государства или другого банка) – это межбанковский кредит

- юридическое лицо,

- дееспособное физическое лицо,

^ 3. По сроку действия кредитного договора:

- краткосрочные - до 1 года

- среднесрочные – на 1-3 года

- долгосрочные – 3-30 лет.


Функции кредита:

- распределительная – распределение ссудного фонда страны на возвратной основе;

- эмиссионная – создание кредитных средств обраще­ния и замещения наличных денег;

- контрольная – контроль деятельности хозяйствующих субъектов, ускорение технического прогресса. Реали­зуется путем контроля за состоянием заемщика, соб­людением принципов кредитования.


Принципы кредитования:

    1. Возвратность кредитору суммы и платы за пользование ею.

    2. Срочность. Любой кредитный договор оформлен на определенный срок

    3. Дифферинцированность. Банки и др. кредитные учреждения не должны однозначно относится к различным заемщикам

    4. Обеспеченность как способ снижения кредитного риска. Кредитор оставляет требование, например, под залог, будущий урожай, поручительство.

    5. Целевого использования – при предоставлении ссуды банк требует цели кредита для расчета рисков и доходности по ссуде.

    6. Платность банковских ссуд – внесение определенных денежных средств за пользование кредитом

На платность влияют следующие причины:

  1. Ставка рефинансирования ЦБ РФ

  2. Средняя процентная ставка привлечения (ставка привлечения межбанковского кредита или ставка, уплачиваемая в банках по депозитам различного вида). Формируется на бирже.

%ставка банка = Ставка рефинансирования + % инфляции

Структура кредитных ресурсов

  • Чем выше доля привлеченных средств, тем дороже должен быть кредит;

  • Спрос на кредит со стороны заемщика: чем выше спрос, тем дороже кредит;

  • Срок погашения договора: чем краткосрочней, тем дороже 1-30 дней; чем дальше, тем дешевле

  • Стабильность денежного обращения в стране: чем выше инфляции, тем выше % за кредит

^ А. Банковский кредит –

процесс передачи в ссуду денежных средств. Представляется кредитно-финансовыми организациями, имеющими лицензию от ЦБ РФ. Заем­щики – юридические и физические лица, инструмент кредитных отношений – кредитный договор. Доход – ссудный или банковский процент.


Классификация:

1. По срокам погашения:

- краткосрочные предоставляются на восполнение недостатков собственных оборотных средств заемщика. Обслуживает сферу обращения. Срок до 1 года и ставка платы обратно пропорциональная сроку возврата кредита.

- среднесрочные на цели производственного и коммерческого характера;

- долгосрочные используются в инвестиционных целях. Они обслуживают движение основных средств производства. Отличаются большими объемами передаваемых кредитных ресурсов. Характерны для финансовоемких отраслей (энергетика, строительство, транспорт).

- Онкольные – ссуда, подлежащая возврату в фиксированный срок после официального уведомления кредитора. Срок погашения изначально не указан.

^ 2. По способам погашения

- ссуды, погашаемые единовременным взносом,

- ссуды, погашаемые в рассрочку в течение всего срока действия кредитного договора (долгосрочные ссуды)

^ 3. По способу взымания ссудного %

- ссуды. % у которых выплачивается в момент ее общего погашения;

- ссуды, % по которым выплачивается равномерными взносами в течение всего срок действия договора;

- % по ссуде удерживается в момент ее выдачи.

^ 4. По способам кредитования

- Компенсационные, направляемые на счет заемщика для компенсации ему его собственных затрат, в том числе и авансового характера.

- Платный. Кредитные средства поступают непосредственно на оплату расчетно-денежных документов, предъявляемых заемщику для погашения

^ 5. По методам кредитования

- разовый кредит – предоставляются денежные средства кредитору заемщику 1 раз

- кредитная линия – юридически оформленное обязательство перед заемщиком предоставить ему в течение определенного срока денежную сумму, определенную неким пределом. Подразделяется на: возобновляемые и сезонные кредитные линии

- овердравт – это краткосрочный кредит, который предоставляется путем списания средств по счету клиента сверх остатка средств на счете. Это отрицательный баланс на текущем счете клиента. Может быть разрешенным, т.е. предварительно согласованным с банком и неразрешенным, когда клиент выписывает чек на оплату без разрешения банка. Проценты по овердравту начисляются ежедневно на непогашенный остаток.

^ 6. По видам кредитных ставок

- с фиксированной % ставкой, которая устанавливается на весь период действия договора

- изменяющаяся: а) плавающая % ставка, которая все время изменяется в зависимости от ситуации, складывающейся на финансовом рынке. Например, рост курса обмена доллара; б) ступенчатая. Ставка все время пересматривается. Применяется в период высокой инфляции.

^ 7. По числу кредиторов

- кредиты, предоставляемые одним банком (не более 10% от имеющихся средств одному заемщику)

- синдицированный. Предоставляется 2-мя или более банками, объединившимися в синдикат одному заемщику

- параллельный – когда каждый банк проводит переговоры с заемщиком отдельно, а после согласования условий оформляется общий кредитный договор

^ 8. По наличию обеспечения

- доверительные ссуды, где единственной формой обеспечения является сам кредитный договор

- контокорентный. Выдается при использовании специализированного конкорентного счета для клиентов с очень высокой репутацией.

- залог. Сумма залога должна обеспечивать возврат ссуды и % по ней. Готовая продукция, ценные бумаги, пакет акций, имущество (недвижимость, транспортное средство).

- договор поручительства. Заемщик и поручитель (гражданин, предприятие, организация) выступает как солидарные должники

- гарантия. Гарант – любое юридическое лицо, имеющее устойчивое финансовое положение (отстаивает свои требования)

- страхование кредитных рисков. Договор по страхованию может покрывать от 50 до 90% всей кредитной суммы. Заемщик заключает договор со страховой компанией, в котором предусмотрено погашение ссуды от 50% до 90%, включая % за пользование кредитом. (не участвует в переговорах)

^ 9. Целевое назначение кредита

- ссуды общего характера используемых заемщиком по своему усмотрению на пополнение своих финансовых ресурсов (редко)

- Целевые. Оглашение цели обязательно. Если средства используются не по целевому назначению, то к заемщику применяется установленные договором санкции в виде досрочного отзыва кредита или повышение платы за него.

^ 10. Категории потенциальных заемщиков

- аграрные ссуды (лизинг-аренда техники)

- коммерческие ссуды (организациям, которые работают в сфере торговли и предоставления услуг). Краткосрочные. Они составляют основной объем кредитных операций банков РФ

- ссуды посредникам на фондовой бирже (маклерским и дилерским фирмам, осуществляющим работу по купле - продаже ценных бумаг).

- межбанковские ссуды.

^ Б. Коммерческий кредит –

форма кредитных отноше­ний при реализации продукции (услуг) с отсрочкой пла­тежа, породившая вексельное обращение и способство­вавшая развитию безналичных расчетов. Цель коммер­ческого кредита - ускорение реализации товаров, извлечение прибыли.

Особенности:

1. В качестве кредитора выступают не специализированные кредитно-финансовые организации, а любые юридические лица, связанные с производством товаров и услуг. Предоставляется только в товарной форме.

2. Средняя стоимость коммерческого кредита всегда ниже банковской % ставки

3. При заключении договора плата за кредит всегда включается в цену товара

4. Оформляется посредством векселя


В. Государственный кредит –

совокупность экономи­ческих отношений между государством в лице eго орга­нов власти и управления и юридическими и физическими лицами, при которых государство выступает преимущественно заемщиком, а также кредитором и гарантом. Госу­дарство прибегает к заимствованию при дефиците гос­бюджета или для подавления инфляции.


Т.е. государство в лице органов исполнительной власти различных уровней участвуют в кредитном процессе.


Существует раставщический кредит – официально не разрешенный, под расписку. Максимальная % ставка (до 60% годовых).

^ Ростовщический кредит — характеризуется сверхвы­сокими ставками ссудного процента (до 120-180% по ссудам в конвертируемой валюте) и зачастую криминаль­ными методами взыскания с неплательщика.


^ Г. Международный кредит –

предоставление денежно-материальных ресурсов одних стран другим во вре­менное пользование. Осуществляется путем предоставле­ния валютных и товарных ресурсов иностранным заем­щикам на условиях возвратности и уплаты процентов, чаще в виде займов.


^ Кроме этого выделяют:

Потребительский кредит – кредитование населения для ускорения получения определенных благ. В отличие от ссуд, предоставляемых предприятиям для производ­ственных целей, потребительский кредит нужен для удов­летворения потребностей человека.

^ Кредит по открытому счету – продавец отгружает товар и направляет покупателю товарораспорядительные документы, относя сумму задолженности в дебет счета, открытого им на имя покупателя. В обусловленные сроки покупатель погашает задолженность по открытому счету.

Факторинг - разновидность торгово-комиссионной операции, связанной с кредитованием оборотных средств. Заключается в инкассировании дебиторской за­долженности покупателя. Факторинг – специфическая разновидность краткосрочного кредитования и посред­нической деятельности, предусматривает обслуживание продавца. Цель — получение средств немедленно или в оговоренный срок вне зависимости от платежеспособности по­купателя.


^ ИПОТЕЧНОЕ КРЕДИТОВАНИЕ

Ипотека – обременение имущественных прав собст­венности на объект недвижимости.

Ипотечное кредитование – кредитование под залог недвижимости, т.е. кредитование с использованием ипотеки в качестве обеспечения возвратности кредитных средств.

^ Отличительные особенности ипотечного кредита.

1. Обязательность обеспечения залогом (залогом может выступать недвижимость, для покупки которой берется ипотечный кредит).

2. Передаваемое в ипотеку жилье должно быть свобод­но от каких-либо ограничений (обременении), не должно быть заложено в обеспечение другого обязательства.

3. Длительность срока предоставления кредита – от 3 и более лет (оптимально 20—25 лет).

4. Большинство ипотечных ссуд носят целевой ха­рактер.

5. Ипотечный кредит считается относительно низко­рисковой банковской операцией.

^ Требования к ипотечному кредитованию:

• сумма кредита не превышает 60-70% рыночной стои­мости покупаемого жилья;

• величина ежемесячного платежа по кредиту не превы­шает 30% совокупного дохода заемщика и созаемщиков (если таковые имеются) за соответствующий рас­четный период;

• при оценке вероятности погашения кредита использу­ется официальная информация о текущих доходах за­емщика.

Указанные стандарты и требования направлены на снижение рисков для кредитора и заемщика.


ЛИЗИНГ

Лизинг – долгосрочная аренда машин и оборудования, транспорта, сооружений производственного назначения с правом последующего выкупа или без него.

Осуществляется при посредничестве специализиро­ванной финансовой (лизинговой) компании. Лизингода­тель, лизинговая компания-арендодатель – фирма или лицо, предоставляющее в лизинг объект (предмет) лизин­га на договорных условиях с лизингополучателем.

Лизингодатель – владелец и собственник объекта лизин­говой операции заключает договор страхования на весь срок лизингового контракта. Именно лизинговая компания при­обретает для пользователя право собственности на движи­мое имущество у его производителя (или владельца) и отда­ет его в лизинг – на средне- или долгосрочный период.

^ Схема предоставления лизинговых услуг:

• от производителя к пользователю идет имущество;

• от пользователя к лизинговой фирме направляются лизинговые платежи (взносы);

• от лизинговой фирмы к производителю – оплата по­купки.

^ По типу имущества различают:

1) лизинг движимого имущества (оборудование, тех­ника, автомобили), в том числе нового и бывшего в упот­реблении;

2) лизинг недвижимости (здания, сооружения).

^ По степени окупаемости имущества:

• лизинг с полной окупаемостью (или близкой к пол­ной) — в течение срока действия лизингового договора происходит полная амортизация имущества и вы­плата лизингодателю стоимости имущества;

• лизинг с неполной окупаемостью — частичная амор­тизация имущества и выплата только ее части.




Рис. Организация процесса кредитования физического лица


^ КРЕДИТНЫЙ ДОГОВОР

Кредитный договор – главный документ, регулирую­щий кредитные отношения предприятия и банка, защи­щает экономические интересы сторон и определяет их права и обязанности.

Типовая форма кредитного договора состоит из 10 раз­делов:

1. Предмет договора – вид, размер, сроки и цель кре­дита.

2. Обеспечение кредита – конкретные виды матери­альных средств и условия их использования для погаше­ния задолженности по предоставленной ссуде.

3. Плата за пользование кредитом – процентные ставки по срочным, продленным и просроченным ссудам, порядок начисления и уплаты процентов.

4. Обязательства банка – направления валюты ссуд, материальная ответственность за задержку выдачи денеж­ных средств, компенсация упущенной выгоды.

5. Обязательства клиента – своевременность возврата ссуды, уплата процентов, использование на заявленные цели.

6. ^ Ответственность заемщика за невыполнение дого­вора – досрочное взыскание задолженности, принуди­тельное погашение ссуды и процентов, реализация залогового имущества, обращение денежной выручки от продажи товаров (работ, услуг) на погашение задолжен­ности.

7. Прочие условия – изменение содержания договора, продление сроков кредита, введение новых процентных ставок, расторжение договора.

8. Разногласия сторон – порядок передачи возникаю­щих споров на рассмотрение арбитражных и судебных органов, участие в урегулировании возникающих конф­ликтов вышестоящих органов предприятия и банка.

9. Особые условия кредитования - предоставление ссуды в пределах имеющихся ресурсов, возможность за­держек выдачи из-за отсутствия ресурсов кредитования.

10. Юридические адреса и реквизиты сторон.


^ УСЛОВИЯ КРЕДИТНОЙ СДЕЛКИ

Условия кредитной сделки – требования, предъявляе­мые к участникам сделки, объектам и обеспечению кре­дита.

Юридические условия предоставления кредита – кре­дитный договор, регулирующий отношения сторон. Для осуществления кредитования заемщику открывается ссудный счет.

^ Экономические условия отражаются в специальной инструкции по кредитованию – кредитном меморандуме.

Кредитный меморандум – требования общей кредит­ной политики банка, устанавливающие определенные ог­раничения на условия заключения кредитной сделки по:

• участникам сделки;

• целям кредитования;

• сумме;

• срокам;

• цене кредита;

• обеспечению кредита;

• условиям погашения ссудной задолженности.

^ Участники кредитной сделки — стороны, указанные в договоре: кредитор (кредиторы) и заемщик (заемщики).

В кредитной сделке могут выступать более двух участ­ников. Ограничения касаются, как правило, заемщиков. Некоторые банки могут кредитовать только юридических лиц, по которым могут быть свои предписания: исключе­ние заемщиков, представляющих отдельные отрасли или формы собственности, в случае повышенного кредитного риска.

^ Цели кредитования указываются обязательно, что обу­словлено функциями кредита и принципами кредитования.

Сроки кредитования в каждом кредитном договоре ус­танавливаются в соответствии с поданной заявкой. Огра­ничение возможно в рамках общей кредитной политики, например, кредиты на срок не более 1 года.

Указание даты начала и прекращения действия договора.

Дата выдачи кредита (вступления в действие догово­ра) – день перечисления средств со счета банка на счет заемщика. Действие договора прекращается после по­ступления от заемщика всей суммы основного долга, на­численных процентов и неустойки (если она была).

^ Сумма кредита устанавливается в счет лимитов банка, нормативов кредитования ЦБ РФ, заявки заемщика, его кредитоспособности, стоимости и ликвидности предмета обеспечения.

Цена кредита отражает принцип платности при креди­товании, а формой оплаты является процентная ставка.

^ ПРОЦЕНТНЫЕ СТАВКИ

Процентные ставки могут быть твердыми (фиксированными) и изменяющимися. Они определяются исходя из условий текущей стоимости денежных средств, а также стоимости денег в будущем. При этом понимается не обес­ценение денег в результате инфляции, а аспект, связан­ный с обращением капитала (денег).

Так, 1 руб., вложенный сегодня в любые коммерче­ские операции (ценные бумаги, инвестиционный про­ект, банковский депозит), через определенный период может превратиться в крупную сумму за счет получен­ного дохода. Например, если положить на депозитный вклад 1000 руб. под 10% годовых, сумма вклада через год составит 1000 + 1000 х 0,10 = 1100 руб.

Если депозитный вклад не изымать из банка, а оста­вить его на второй год, то окончательная сумма составит:

1000 (1 + 0,10) (1 + 0,10) = 1000 (1 + 0,10)2 = 1210.

Инвестирование — длительный процесс, поэтому приходится сравнивать стоимость средств в начале их инвестирования (настоящую стоимость) со стоимостью при возврате (будущей стоимостью) в виде будущей прибыли, амортизационных отчислений, других денежных потоков.

Будущая стоимость денег — сумма средств, в которую вложенные сегодня деньги превратятся через определенный период времени.


^ ОЦЕНКА КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ КРУПНЫХ И СРЕДНИХ ПРЕДПРИЯТИЙ


1 СПОСОБ. Финансовые коэффициенты оценки кредитоспособности клиентов коммерческого банка

Все используемые коэффициенты можно разбить на пять групп:

1. Коэффициенты ликвидности:

• коэффициенты текущей ликвидности

• коэффициенты быстрой (оперативной) ликвидности

2. Коэффициенты эффективности (оборачиваемости):

• оборачиваемости запасов

• оборачиваемости дебиторской задолженности

• оборачиваемости основных средств

• оборачиваемости активов

3. Коэффициент финансового левериджа

• соотношение всех долговых обязательств (краткосрочных и долгосрочных) и активов

• соотношение всех долговых обязательств и собственного капитала

• соотношение всех долговых обязательств и акционерного капитала

• соотношение всех долговых обязательств и материального акционерного капитала (акционерный капитал - нематериальные активы)

• соотношение долгосрочной задолженности и фиксированных (основных) активов

• соотношение собственного капитала и активов

• соотношение оборотного собственного капитала и текущих активов

4. Коэффициенты прибыльности:

• коэффициент нормы прибыльности

• коэффициенты рентабельности

• коэффициенты нормы прибыли на акцию

5. Коэффициенты обслуживания долга:

• коэффициент покрытия процента

• коэффициент покрытия фиксированных платежей


^ Коэффициент текущей ликвидности показывает, способен ли заемщик в принципе рассчитаться по своим долговым обязательствам.

Коэффициент текущей ликвидности предполагает сопоставление текущих активов, т.е. средств, которыми располагает клиент в различной форме (денежные средства, дебиторская задолженность нетто ближайших сроков погашения, стоимости запасов товарно-материальных ценностей и прочих активов), с текущими пассивами, т.е. обязательствами ближайших сроков погашения (ссуды, долг поставщикам, по векселям, бюджету, рабочим и служащим). Если долговые обязательства превышают средства клиента, последний является некредитоспособным. Из этого вытекают и приведенные нормативные уровни коэффициента. Значение коэффициента, как правило, не должно быть менее 1. Исключение допускается только для клиентов банка с очень быстрой оборачиваемостью капитала.

^ Коэффициент быстрой (оперативной) ликвидности имеет несколько иную смысловую нагрузку.

Ликвидные активы представляют собой ту часть текущих пассивов, которая относительно быстро превращается в наличность, готовую для погашения долга. К ликвидным активам в мировой банковской практике относятся денежные средства и дебиторская задолженность, в российской — также часть быстро реализуемых запасов.

Назначение коэффициента быстрой ликвидности — прогнозировать способность заемщика быстро высвободить из своего оборота средства в денежной форме для погашения долга банка в срок.

^ Коэффициенты эффективности (оборачиваемости) дополняют первую группу коэффициентов — показателей ликвидности и позволяют сделать более обоснованное заключение. Например, если показатели ликвидности растут за счет увеличения дебиторской задолженности и стоимости запасов при одновременном их замедлении, нельзя повышать класс кредитоспособности заемщика. В группу коэффициентов эффективности входят:

• оборачиваемость запасов

• оборачиваемость дебиторской задолженности в днях

• оборачиваемость основного капитала (фиксированных активов)

• оборачиваемость активов

Коэффициенты эффективности анализируются в динамике, а также сравниваются с коэффициентами конкурирующих фирм и со среднеотраслевыми показателями.

^ Показатели финансового левериджа характеризуют степень обеспеченности заемщика собственным капиталом.

Варианты расчета коэффициентов могут быть различные, но экономический смысл их один: оценить размер собственного капитала и степень зависимости клиента от привлеченных ресурсов. В отличие от коэффициентов ликвидности при расчете коэффициентов финансового левериджа учитываются все долговые обязательства клиента банка независимо от их сроков. Чем выше доля привлеченных средств (краткосрочных и долгосрочных) и меньше доля собственного капитала, тем ниже класс кредитоспособности клиента. Однако окончательный вывод делается только с учетом динамики коэффициентов прибыльности.

Коэффициенты____прибыльности характеризуют эффективность использования всего капитала, включая его привлеченную часть. Разновидностями этих коэффициентов являются:

• коэффициенты нормы прибыльности;

• коэффициенты рентабельности;

Сопоставление трех видов коэффициентов рентабельности показывает степень влияния процентов и налогов на рентабельность фирмы.

• коэффициенты нормы прибыли на акцию:

Если доля прибыли в выручке от реализации растет, увеличивается прибыльность активов или капитала, то можно не понижать рейтинг клиента даже при ухудшении коэффициента финансового левериджа.

^ Коэффициенты обслуживания долга (рыночные коэффициенты) показывают, какая часть прибыли поглощается процентными и фиксированными платежами. Общая сумма их расчета заключается в следующем:

Конкретная методика определения числителя указанных коэффициентов зависит от того, относятся ли процентные или фиксированные платежи на себестоимость или уплачиваются из прибыли.

Например, если проценты и лизинговые платежи относятся на себестоимость, а дивиденды и прочие фиксированные платежи уплачиваются из прибыли, а результатом финансовой деятельности при нашей системе учета является балансовая прибыль, то числитель коэффициента покрытия фиксированных платежей будет исчисляться следующим образом: Балансовая прибыль + Процентные платежи + Лизинговые платежи.

Коэффициенты обслуживания долга показывают, какая часть прибыли используется для возмещения процентных или всех фиксированных платежей. Особое значение эти коэффициенты имеют при высоких темпах инфляции, когда величина процентов уплаченных может приближаться к основному долгу клиента или даже его превышать. Чем большая часть прибыли направляется на покрытие процентов уплаченных и других фиксированных платежей, тем меньше ее остается для погашения долговых обязательств и покрытия рисков, т.е. тем хуже кредитоспособность клиента.

Перечисленные финансовые коэффициенты могут рассчитываться на основе фактических отчетных данных или прогнозных величин на планируемый период. При стабильной экономике или относительно стабильном положении клиента оценка кредитоспособности заемщика в будущем может опираться на фактические характеристики в прошлые периоды. В зарубежной практике такие фактические показатели берутся как минимум за три года. В этом случае основой расчета коэффициентов кредитоспособности являются средние за год (квартал, полугодие, месяц) остатки запасов, дебиторской и кредиторской задолженности, средств в кассе и на счетах в банке, размер акционерного капитала (уставного фонда), собственного капитала и т.д.

В условиях нестабильной экономики (например, спад производства), высоких темпов инфляции фактические показатели за прошлые периоды не могут являться единственной базой оценки способности клиента погасить свои обязательства, включая ссуды банка, в будущем. В этом случае должны использоваться либо прогнозные данные для расчета названных коэффициентов, либо рассматриваемый способ оценки кредитоспособности предприятия (организации) дополнится другими. К последнему можно отнести анализ делового риска в момент выдачи ссуды и оценку менеджмента.

При выдаче ссуд на относительно длительные сроки (год и более) также необходимо получение от клиента, кроме отчета за прошлые периоды, прогнозного баланса, прогноза дохода, расходов и прибыли на предстоящий период, соответствующий периоду выдачи ссуды. Прогноз обычно основывается на планировании темпов роста (снижения) выручки от реализации и детально обосновывается клиентом.

Описанные финансовые коэффициенты кредитоспособности рассчитываются на основе средних остатков по балансам на отчетные даты. Показатели на 1-е число далеко . не всегда отражают реальное положение дел и относительно легко искажаются в отчетности. Поэтому в мировой банковской практике используется еще система коэффициентов, рассчитываемых на основе счета результатов. Этот счет содержит отчетные показатели оборотов за период. Исходным оборотным показателем является выручка от реализации. Путем исключения из нее отдельных элементов (материальных и трудовых затрат, процентов, налогов, амортизации и т.д.) получают промежуточные показатели и в конечном итоге получают чистую прибыль за период.


^ 2 СПОСОБ. Анализ денежного потока как способ оценки кредитоспособности заемщика

Анализ денежного потока — способ оценки кредитоспособности клиента коммерческого банка, в основе которого лежит использование фактических показателей, характеризующих оборот средств у клиента в отчетном периоде. Этим метод анализа денежного потока принципиально отличается от метода оценки кредитоспособности клиента на основе системы финансовых коэффициентов, расчет которых строится на сальдовых отчетных показателях.

Анализ денежного потока заключается в сопоставлении оттока и притока средств у заемщика за период, соответствующий обычно сроку испрашиваемой ссуды. При выдаче ссуды на год анализ денежного потока делается в годовом разрезе, на срок до 90 дней — в квартальном и т.д.

Элементами притока средств за период являются:

• прибыль, полученная в данном периоде;

• амортизация, начисленная за период;

• высвобождение средств из запасов; дебиторской задолженности; основных фондов; прочих активов;

• увеличение кредиторской задолженности;

• рост прочих пассивов;

• увеличение акционерного капитала;

• выдача новых ссуд.

В качестве элементов оттока средств можно выделить:

• уплату налогов; процентов; дивидендов; штрафов и пеней;

• дополнительные вложения средств в запасы; дебиторскую задолженность; прочие активы; основные фонды;

• сокращение кредиторской задолженности;

• уменьшение прочих пассивов;

• отток акционерного капитала;

• погашение ссуд.

Разница между притоком и оттоком средств определяет величину общего денежного потока. Как видно из приведенного перечня элементов притока и оттока средств, изменение размера запасов, дебиторской и кредиторской задолженности, прочих активов и пассивов, основных фондов по-разному влияет на общий денежный поток. Для определения этого влияния сравниваются остатки по статьям запасов, дебиторов, кредиторов и т.д. на начало и конец периода. Рост остатка запасов, дебиторов и прочих активов в течение периода означает отток средств и показывается при расчете со знаком "— ", а уменьшение — приток средств и фиксируется со знаком "+". Рост кредиторов и прочих пассивов рассматривается как приток средств ("+"), снижение — как отток (" — ").

Имеются особенности в определении притока и оттока средств в связи с изменением основных фондов. Учитываются не только рост или снижение стоимости их остатка за период, но и результаты реализации части основных фондов в течение периода. Превышение цены реализации над балансовой оценкой рассматривается как приток средств, а обратная ситуация как отток средств. Приток (отток) средств в связи с изменением стоимости основных фондов = Стоимость основных фондов на конец периода — Стоимость основных фондов на начало периода + Результаты реализации основных фондов в течение периода.

Модель анализа денежного потока построена на группировке элементов притока и оттока средств по сферам управления предприятием. Этим сферам в модели анализа денежного потока (АДП) могут соответствовать следующие блоки:

• управление прибылью предприятия;

• управление запасами и расчетами;

• управление финансовыми обязательствами;

• управление налогами и инвестициями;

• управление соотношением собственного капитала и кредитов.

Описанный метод анализа денежного потока называется косвенным, Общее содержание прямого метода заключается в следующем. Общий денежный поток (Чистые денежные средства) = Увеличение (уменьшение) денежных средств в результате производственно-хозяйственной деятельности + Увеличение (уменьшение) денежных средств 3 результате инвестиционной деятельности + Увеличение (уменьшение денежных средств в результате финансовой деятельности. Расчет первого слагаемого: Выручка и реализации — Платежи поставщикам и персоналу + Проценты полученные — Проценты уплаченные — Налоги. Расчет второго слагаемого общего денежного потока: Поступления от продажи основных активов — Капвложения. Расчет третьего слагаемого: Кредиты полученные — Погашение долговых обязательств + Эмиссия облигаций 1 Эмиссия акций — Выплата дивидендов.

Для анализа денежного потока берутся данные как минимум за три истекшие года. Если клиент имел устойчивое превышение притока над оттоком средств, то это свидетельствует о его финансовой устойчивости - кредитоспособности. Колебание величины общего денежного потока, а также кратковременное превышение оттока над притоком средств говорит о более низком рейтинге клиента по уровню кредитоспособности. Наконец, систематическое превышение оттока над притоком средств характеризует клиента как некредитоспособного. Сложившаяся средняя положительная величина общего денежного потока (превышение притока над оттоком средств) может использоваться как предел выдачи новых ссуд. Указанное превышение показывает, в каком размере клиент может погашать за период долговые обязательства.

Анализ денежного потока позволяет сделать вывод о слабых местах управления предприятием. Например, отток средств может быть связан: управлением запасами, расчетами (дебиторы и кредиторы), финансовыми платежами (налоги, проценты, дивиденды). Выявление слабых мест менеджмента используется для разработки условий кредитования, отраженных в кредитном договоре. Например, если основным фактором оттока средств является излишнее отвлечение средств в расчеты, то "положительным" условием кредитования клиента может быть поддержание оборачиваемости дебиторской задолженности в течение всего срока пользования ссудой на определенном уровне. При таком факторе оттока как недостаточная величина акционерного капитала в качестве условия кредитования можно использовать соблюдение определенного нормативного уровня коэффициента финансового левериджа.

Для решения вопроса о целесообразности и размере выдачи ссуды на относительно длительный срок анализ денежного потока делается не только на основе фактических данных за истекшие периоды, но и на основе прогнозных данных на планируемый период. Фактические данные используются для оценки прогнозных данных. В основе прогноза величины отдельных элементов притока и оттока средств лежит их среднее значение в прошлые периоды и планируемые темпы прироста выручки от реализации.


^ 3 СПОСОБ. Анализ делового риска как способ оценки кредитоспособности клиента

Деловой риск — это риск, связанный с тем, что кругооборот фондов Заемщика может не завершиться в срок и с предполагаемым эффектом. Факторами делового риска являются различные причины, приводящие к прерывности или задержке кругооборота фондов на отдельных стадиях. Факторы делового риска можно сгруппировать по стадиям кругооборота.

1 стадия — создание запасов:

• количество поставщиков и их надежность;

• мощность и качество складских помещении;

• соответствие способа транспортировки характеру груза;

• доступность цен на сырье и его транспортировку для заемщика;

• количество посредников между покупателем и производителем сырья и других материальных ценностей;

• отдаленность поставщика;

• экономические факторы;

• мода на закупаемое сырье и другие ценности;

• факторы валютного риска;

• опасность ввода ограничений на вывоз и ввоз импортного сырья.

II стадия — стадия производства:

• наличие и квалификация рабочей силы;

• возраст и мощность оборудования;

• загруженность оборудования;

• состояние производственных помещений.

III стадия — стадия сбыта:

• количество покупателей и их платежеспособность;

• диверсифицированность дебиторов;

• степень защиты от неплатежей покупателей;

• принадлежность заемщика к базовой отрасли по характеру кредитуемой готовой продукции;

• степень конкуренции в отрасли;

• влияние на цену кредитуемой готовой продукции общественных традиций и предпочтений, политической ситуации;

• наличие проблем перепроизводства на рынке данной продукции; • демографические факторы;

• факторы валютного риска;

• возможность ввода ограничений на вывоз из страны и ввоз в другую страну продукции.

Кроме того, факторы риска на стадии сбыта могут комбинироваться из факторов первой и второй стадии. Поэтому деловой риск на стадии сбыта считается более высоким, чем на стадии создания запасов или производства.

В условиях экономической нестабильности анализ делового риска в момент выдачи ссуды существенно дополняет оценку кредитоспособности клиента на основе финансовых коэффициентов, которые рассчитываются на основе средних фактических данных истекших отчетных периодов.

Перечисленные факторы делового риска обязательно принимаются во внимание при разработке банком стандартных форм кредитных заявок, технико-экономических обоснований возможности выдачи ссуды.

Оценка делового риска коммерческим банком может формализоваться и проводиться по системе скоринга, когда каждый фактор делового риска оценивается в баллах.

Аналогичная модель оценки делового риска применяется и на основе других критериев. Баллы проставляются по каждому критерию и суммируются. Чем больше сумма баллов, тем меньше риск и больше вероятность завершения сделки с прогнозируемым эффектом, что позволит заемщику в срок погасить свои долговые обязательства.


^ 4 СПОСОБ. Определение класса кредитоспособности клиента

Класс кредитоспособности клиента определяется на базе основных и дополнительных показателей. Основные показатели, выбранные банком, должны быть неизменны относительно длительное время. В документе о кредитной политике банка или других фиксируют эти показатели и их нормативные уровни. Последние бывают ориентированы на мировые стандарты, но являются индивидуальными для данного банка и данного периода. В качестве примера можно привести систему показателей, применявшихся одним из Нью-Йоркских коммерческих банков в середине 90-х годов.

Набор дополнительных показателей может пересматриваться в зависимости от сложившейся ситуации. В качестве их можно использовать оценку делового риска, менеджмента, длительность просроченной Задолженности банку, показатели, рассчитанные на основе счета результатов, результаты анализа баланса и т. д.

Класс кредитоспособности клиента определяется на базе основных показателей и корректируется с учетом дополнительных.

Класс кредитоспособности по уровню основных показателей может определяться по балльной шкале. Для расчета баллов используется класс показателя, который определяется путем сопоставления фактического значения с нормативом, а также значимость (рейтинг) показателя.

Рейтинг, или значимость, показателя определяется индивидуально для каждой группы заемщиков в зависимости от политики данного коммерческого банка, особенностей клиента, ликвидности их баланса, положения на рынке. Например, высокая доля краткосрочных ресурсов, наличие просроченной задолженности по ссудам и неплатежей поставщикам повышают роль коэффициента быстрой ликвидности, который оценивает способность предприятия к оперативному высвобождению денежных средств. Втягивание ресурсов банка в кредитование постоянных запасов, заниженность размера собственного капитала повышает рейтинг показателя финансового левеража. Нарушение экономических границ кредита, "закредитованность" клиентов выдвигают на первое место при оценке кредитоспособности уровень коэффициента текущей ликвидности. Общая оценка кредитоспособности дается в баллах. Баллы представляют собой сумму произведений рейтинга каждого показателя на класс кредитоспособности.

Корректировка класса кредитоспособности заключается в том, что плохие дополнительные показатели могут понизить класс, а также повысить.

Одинаковый уровень показателей и рейтинг в баллах могут быть обеспечены за счет разных факторов, одни из которых связаны с позитивными процессами, а другие с негативными. Поэтому для определения класса большое значение имеет факторный анализ коэффициентов кредитоспособности, анализ баланса, изучение положения дел в отрасли или регионе.


II. Б А Н К И

Банки - неотъемлемая черта современного денежно­го хозяйства, организуют денежный оборот и кредитные отношения. Через банки финансируются промышлен­ность и сельское хозяйство, осуществляются страховые операции, купля-продажа ценных бумаг, посреднические сделки и управление имуществом.

Кредитные учреждения выступают в качестве кон­сультантов, участвуют в обсуждении народнохозяйствен­ных программ, ведут статистику.

Банковская система – совокупность разных видов вза­имосвязанных банков и других кредитных учреждений, действующих в рамках единого финансово-кредитного механизма. Банковская система рассматривается как ор­ганизационная и как институциональная схема.

^ Институциональная схема – совокупность определен­ных элементов – учреждений и организаций, прямо или косвенно участвующих в банковской деятельности, их за­дачи, функции и операции.

^ Организационная схема объединяет функционирова­ние, виды и формы кредитов.

В развитых странах банковская система двухуровневая: Центральный банк, коммерческие банки.

Например, Центральный банк в США – Федеральная резервная система (ФРС), в Великобритании – Банк Анг­ея, в Германии – Бундесбанк, в Японии – Банк Японии.

ФРС – независимое правительственное учреждение, Банк Англии находится в государственной собственности и контролируется государством, Бундесбанк в значитель­ной степени действует самостоятельно, ЦБ России под­отчетен Государственной Думе.


Центральный банк РФ (Банк России) – основное зве­но кредитно-денежной системы РФ, наделен правом мо­нопольной эмиссии платежных средств, регулирования денежного обращения, кредита, валютного курса; хране­ния официальных золотовалютных резервов. ЦБ РФ может называться национальным, эмиссионным или резерв­ным банком.

^ ЦБ РФ – главный проводник денежно-кредитной поли­тики государства – руководит кредитной системой страны, ведет финансовые операции правительства, хра­нит временно свободные средства и обязательные резер­вы других банков, предоставляет им кредиты, обладает монопольным правом эмиссии банкнот, осуществляет надзор и регулирование деятельности коммерческих бан­ков, выдает и отзывает лицензии.

Высший орган ЦБ ^ РФ – Совет директоров (председа­тель и 12 членов совета). Председатель назначается на должность Госдумой по представлению Президента РФ на 4 года. В случае его досрочного освобождения Прези­дент предлагает кандидатуру в 2-недельный срок.

ЦБ РФ ежегодно не позднее 15 мая представляет Госдуме годовой отчет: баланс и счета прибылей и убыт­ков. Баланс состоит из пассивов – обязательств банка, источников формирования его капитала и активов – его требований, характеризующих состав, размещение и ис­пользование находящихся у банка ресурсов.

Операции ЦБ имеют специфику, отличия от анало­гичных операций коммерческих банков.

ЦБ РФ – единая централизованная система органов с вертикальной структурой управления, состоит из цент­рального аппарата, территориальных учреждений, расчетно-кассовых и вычислительных центров, учебных за­ведений, других предприятий и учреждений, в том числе подразделения безопасности и Российское объединение инкассации, необходимые для осуществления его дея­тельности.

^ Основные функции ЦБ РФ:

• эмиссия и контроль денежного обращения;

• расчетный и резервный центр банков;

• управление госдолгом и исполнение госбюджета;

• выполнение роли «кредитора последней инстанции», так называемого банка банков;

• установление нормативов деятельности банков, в том числе официальной ставки ЦБ РФ по кредитам;

• определение приоритетных целей денежно-кредитной и валютной политики и их реализация;

• определение правовых основ и принципов функцио­нирования кредитно-финансовых институтов, рынков краткосрочных и долгосрочных кредитных операций, видов платежных документов;

• формирование эффективного механизма денежно-кредитного регулирования экономики;

• противодействие инфляции;

• поддержание стабильного курса национальной валюты.


Коммерческий банк – юридическое лицо, которому на основании лицензии, выдаваемой ЦБ РФ, предоставлено право привлекать денежные средства юридических и фи­зических лиц и размещать их от своего имени на условиях возвратности, платности и срочности, а также осущест­влять иные банковские операции.

Назначение банка – привлекать сбережения и распределять их между заемщиками, обеспечивать кредитами.

^ Цель деятельности — прибыль, источники — оплата клиентами услуг банка и проценты с работающих активов.

Коммерческий банк предлагает клиенту до 200 видов разнообразных банковских продуктов и услуг:

1. Аккумуляция и мобилизация денежного капитала. Аккумулируемые банком свободные денежные средства приносят их владельцам доход в виде процента и создают сразу для проведения ссудных операций.

2. Посредничество в кредите. Банки – финансовые посредники между собственником и заемщиком капитала, направляют кредиты в различные сектора экономики.

3. Проведение расчетов и платежей в хозяйстве, осуществление безналичных расчетов. Банки осуществляют расчеты по поручению клиентов, принимают деньги на счета и ведут учет всех денежных поступлений и выдач.

4. Создание платежных средств. Банки увеличивают или уменьшают денежную массу, что связано с депозитной и кредитной деятельностью.

5. Организация выпуска и размещения ценных бумаг.

6. Консультационное обслуживание клиентов. Консуль­тации от открытия счетов, кредитно-расчетного и кассового обслуживания до рекомендаций по совершению операций на денежном и товарных рынках.


^ АКТИВНЫЕ И ПАССИВНЫЕ ОПЕРАЦИИ БАНКОВ


Активные операции представлены кредитованием клиентов и других банков, размещением средств в виде депозитов в других банках, размещением средств в ценные бумaги. В состав активных операций включаются средства на резервном и на корреспондентском счетах в центральном банке, а также средства на корсчетах других банков.

^ Активные операции коммерческого банка: кредитные, кассовые, валютные, с драгоценными камнями и металлами, выдача банковских гарантий, поручительства третьих лиц, лизинг, факторинг, форфейтинг, вложение в ценные бумаги.

Пассивные операции – банк выступает в роли заемщика (дебитора), привлекая деньги клиентов и других банков на условиях платности, срочности, возвратности. Пассивные операции включают депозиты клиентов и банков, банковские кредиты, в том числе и кредиты центрального банка.

^ Пассивные операции коммерческого банка: взносы в уставной фонд банка, получение прибыли, формирование фондов, депозитные (ресурсы от клиентов), внедепозитные (ресурсы от Центрального Банка), дебитовые карты.

^ Активно-пассивные операции – банки выступают посредниками в платежах (комиссионные, посреднические операции), осуществляют расчеты по поручению клиентов, принимают деньги на счета и ведут учет всех поступлений и выдач.

^ Трастовые услуги (попечительские, доверительные) – банки берут на себя оперативное управление имущест­вом клиентов (бенефициаров), включая обслуживание акций и облигаций. Трастовые операции превратились в консалтинговые (консультативные) услуги, которые рассматриваются как метод управления имуществом клиентов, включая обслуживание акций и облигаций, рекомендации по техническому обновлению предпри­ятий и т.д.

Коммерческие банки обслуживают клиентов на осно­ве кредитного договора, он защищает экономические ин­тересы сторон и определяет их права и обязанности. За­ключение договора означает появление права клиента на получение банковской ссуды.

Ссудный капитал – совокупность денежных средств, на возвратной основе передаваемых во временное поль­зование за плату в виде процента.

^ Специфика ссудного капитала:

• владелец (собственник) капитала продает заемщику не сам капитал, а лишь право на его временное ис­пользование;

• потребительная стоимость ссудного капитала как то­вара определяется его способностью обеспечивать прибыль заемщику;

• передача капитала от кредитора заемщику и его оплата имеют разрыв во времени;

• денежная форма на стадии передачи.

Ссудный процент – отношение годового дохода, полу­ченного на ссудный капитал, к сумме предоставленного кредита, умноженное на 100. Например, если в ссуду от­дан капитал в 100 тыс. долл., а годовой доход с этого ка­питала 10 тыс. долл., то ссудный процент равен 10.

Ссудный процент зависит от прибыли, которая делит­ся на процент и предпринимательский доход. Процент не может быть больше нормы прибыли.


^ Основные направления развития рынка клиентов коммерческого банка – физических лиц:

  1. Сегментирование рынка клиентов (создание постоянной клиентуры, предложение своих услуг как можно большему числу клиентов, а затем – стратегия развития – стремление привлечь новых клиентов).

  2. ^ Создание гаммы банковских услуг(предоставление клиентам одной (базовой) услуги в различных модификациях).

  3. Учет стадии жизненного цикла банковских услуг (развития – затухания – умирания). Характерно внедрение новых банковских операций и услуг.

  4. Диверсификация в маркетинговом значении (увеличение типологии продуктов, клиентов и территориальных зон).

  5. Установление цены. Формула определения цены:

Себестоимость + Прибыль = Цена


Программы по привлечению новых клиентов:

  1. Подарок новому вкладчику (калькулятор, альбом).

  2. Розыгрыши ценных призов по сезонным вкладам (путевки, телефоны, фотоаппараты).

  3. Пластиковая карта с бесплатным годовым обслуживанием (страхование, дисконтные программы).

  4. Система льготного кредитования (низкие процентные ставки, льготные условия досрочного погашения).


^ Основные коэффициенты определения эффективности работы коммерческого банка с физическими лицами


1. Срок хранения вкладного рубля:


СД = (Оср : В) * Д,


где СД – средний срок хранения (в днях);

Оср – средний остаток вкладов (тыс.руб.);

В - оборот по выдаче вкладов (тыс.руб.);

Д – количество дней в анализируемом периоде.


2. Коэффициент рентабельности вложения физических лиц:


R = Прибыль / Вложения


Международные финансовые и кредитные институты


^ MЕЖДУНАРОДНЫЙ ВАЛЮТ­НЫЙ ФОНД (МВФ) - международная валютно-финансовая организация, содействующая развитию международной торговли и валютного сотрудничества путем установления норм регулирования валют­ных курсов и контроля за их соблюдением, многосторонней системы платежей и устранения валютных ограничений; пре­доставления валютных ресурсов своим Членам при валютных затруднениях, связанных с неуравновешенностью платежных балансов. МВФ - это специализирован­ное учреждение ООН; создан в 1944 г. на международной валютно-финансовой конференции в Бреттон-Вудсе (приступил к деятельности с марта 1947 г.). В 1947 г. в МВФ входило 49 стран. На 1995 г. членами МВФ являлись уже 179 государств, вклю­чая Россию. Основная задача МВФ - содействие развитию международной торговли и валютного сотрудничества путем установления норм регулирования валют­ных курсов и контроля за их соблюдением, поддержания устойчивости валютных па­ритетов, разработки многосторонней сис­темы платежей и устранения валютных ограничений, а тж. предоставления кредит­ных ресурсов своим членам при валютных затруднениях, связанных с неуравновешенностью платежных балансов. Структура МВФ включает Совет управляющих, Вре­менный комитет, Комитет по развитию, Ис­полнительный совет, директора-распорядителя. Высшим руководящим органом МВФ является Совет управляющих, состоящий из представителей стран-членов (обычно ответственного за проведение ва­лютной политики министра или главы цен­трального банка вместе с заместителем). За исключением ряда полномочий (опре­деление условий и прием новых членов, пересмотр квот, изменение валютных па­ритетов и др.), он может делегировать ис­полнение своих задач Исполнительному совету. Управляющие встречаются раз в год на ежегодных сессиях. Временный комитет (24 члена, обычно два заседания в год) консультирует Совет управляющих по воп­росам, связанным с текущим контролем за мировой валютной системой и ее прис­пособлением к меняющимся условиям. Исполнительный совет отвечает за теку­щие дела МВФ. Семь из 24 исполнитель­ных директоров назначаются странами с наибольшими квотами (Германия, Велико­британия, Китай, Франция, Саудовская Аравия, США и Япония), остальные изби­раются управляющими от других стран с соблюдением принципов регионального представительства. Заседания Исполни­тельного совета проходят несколько раз в неделю под председательством директора-распорядителя. Директор-распорядитель выбирается Исполнительным советом (по традиции им становится представитель Ев­ропы). Он не имеет права голоса, за исклю­чением тех случаев, когда голоса в Испол­нительном совете разделяются поровну. Капитал фонда образуется из взносов стран-членов в соответствии с устанавли­ваемой для каждой страны квотой, которая определяется экономическим потенциалом страны и ее ролью в мировой экономике и международной торговле. Первоначально взносы в капитал производились частично в золоте (25% квоты), частично в нацио­нальной валюте. С 1 апреля 1978 г. 25% квоты выплачивалась в СДР (специальных правах заимствования) или в определен­ных фондом валютах стран_- членов.


^ ВСЕМИРНЫЙ БАНК одно из 14 специализированных учреждении ООН, группа из трех международных финансо­вых институтов, включающая в себя Меж­дународный банк реконструкции и разви­тия (МБРР), Международную финансо­вую корпорацию (МФК), Международную ассоциацию развития (MAP), каждый из которых обладает статусом самостоятель­ного специализированного учреждения ООН.


^ МЕЖДУНАРОДНЫЙ БАНК РЕКОНСТРУКЦИИ И РАЗВИТИЯ (МБРР) - межправительственная кредитно-финансовая организация, осуществляющая следующие задачи: стимулирование экономического развития стран-членов; содействие развитию международной торговли и поддержание платежных балансов. Формально МБРР является специализированным учреждением ООН в составе Bсемирного банка, однако в соответствии с Уставом банка и соглашением, подписанным между ООН и МБРР, Банк независим в своих решениях. Основным направлением деятельности МБРР является предоставление долгосрочных займов, главным образом развивающимся странам, а с конца 80-х годов - и государствам Восточной Европы. Основная часть кредитов выдается на ус­ловиях, аналогичных условиям частных коммерческих займов, а, следовательно, под достаточно высокий процент. Займы предоставляются и государственным, и частным предприятиям. При этом пос­ледние получают их при наличии гapaнтии своих правительств. Весомая часть кредитов направляется в местные (региональ­ные) банки развития, которые перераспре­деляют выделенные МБРР ресурсы. Займы Банка (основная часть на срок до 20 лет по рыночной процентной ставке) обеспечи­вают порядка 30% общей стоимости кре­дитуемых объектов; остальное покрыва­ется либо за счет иных внешних ресурсом, либо за счет внутренних источников cтpaн-заемщиков. Направление кредитов (15%-на развитие транспорта, более 20% -на сельское хозяйство и рыболовство, около 20% на электрификацию и лишь 5% - на развитие промышленности) показывает, что кредитная политика Банка ориентиру­ется преимущественно на интересы част­ного капитала развитых капиталистических стран, функционирующего в странах-заемщиках. Займы обусловливаются вы­полнением рекомендаций Банка относи­тельно основных направлений экономи­ческого, а зачастую и социального развития государства-заемщика. Членами Банка мо­гут быть только страны - члены Междуна­родного валютного фонда (МВФ). В 1995г. в МБРР состояло 177 государств, включая Россию. Традиционно президентом МБГЧ избирается представитель США - страны, имеющей в Банке наибольший процент голосов. Право голоса, как и в МВФ, определяется размером взноса страны в его ка­питал: семь ведущих государств располагают более чем половиной всех голосов в Банке, а США имеют столько же голосов, сколько 100 развивающихся стран. Средства МБРР складываются из уставного напитала, образованного путем подписки стран-членов на его акции, заемных средств, привлекаемых на мировом рынке ссудных капиталов за счет выпуска облигаций и доходов от собственной деятель­ности. При Банке созданы два филиала: Международная финансовая корпорации (МФК) и Международная ассоциация развития (MAP). Вместе с созданным в 1988 г. Международным агентством по гарантированию инвестиций эти финансовые организации образуют группу Всемир­ною банка, на которую приходится 2/3 об­щего годового объема средств, выделяе­мых всеми межправительственными организациями развивающимся странам.


^ МЕЖДУНАРОДНАЯ ФИНАН­СОВАЯ КОРПОРАЦИЯ (МФК) - член группы Всемирного банка, юридичес­ки и финансово независимая международная организация, являющаяся специализи­рованным учреждением ООН. Членами МФК являются более 160 государств, в т.ч. Россия. Членство в МФК предполагает членство в МБРР. В структуру МФК вхо­дят: Совет управляющих, директорат, Пре­зидент, Банковская консультативная комис­сия, Деловой консультативный комитет. Высшим органом МФК является Совет уп­равляющих, состоящий из управляющих и их заместителей. Он Может передавать большинство своих полномочий (за исклю­чением приема новых членов, исключения какого-либо члена, повышения или сни­жения уставного капитала, изменения сог­лашения о МФК) директорам. Каждый уп­равляющий Всемирного банка (с замести­телем) автоматически является управля­ющим МФК, если его страна является чле­ном МФК. Ежегодное собрание МФК про­водится одновременно с собранием Все­мирного банка. Директорат направляет те­кущую деятельность. Он состоит из 24 ди­ректоров Всемирного банка, чьи страны одновременно являются членами МФК. Президент МФК по должности является председателем директората МФК. МФК была реорганизована в 1993 г. в соответст­вии с новыми требованиями (региональ­ные стратегии, совершенствование экспер­тной работы, особенно в секторах инфраст­руктуры, химии и нефтехимии, нефти и га­за, горнодобывающей промышленности и сельского хозяйства). За текущую деятель­ность отвечает исполнительный президент. Цель МФК - содействие экономическому развитию стран-членов МФК путем по­ощрения инвестиций частного капитала за границей, главным образом в развиваю­щихся, а в последние годы - и в восточно­европейских странах. МФК чаще всего до­полняет частный капитал, не конкурируя с ним. По кредитам МФК, предоставляемым частным предприятиям, не требуются (в отличие от кредитов МБРР, предостав­ляемым частным предприятиям) гарантии правительства. Срок их составляет до 15 лет, процентная ставка - на уровне мировых кредитных рынков, погашение осуществ­ляется в той валюте, в которой был предос­тавлен заем. В последние годы МФК наря­ду со своей основной задачей поощрения частных капиталовложений активизирова­ла деятельность в сфере технической помо­щи. Капитал МФК (650 млн. долларов) сос­тоит из взносов стран-участниц; наиболь­шие взносы сделаны США, Великобрита­нией, Францией и другими развитыми странами. К источникам финансирования МФК относятся тж. кредиты МБРР, отчис­ления от прибылей, средства от возвращен­ных кредитов и привлекаемые на междуна­родных финансовых рынках. МФК имеет отделения во Франкфурте-на-Майне, Лондоне, Париже и Токио. Действуют пре­дставительства в Африке, Азии, Латинской Америке и Европе, а тж. консультативные бюро по разработке проектов в Вашингтоне, Абиджане, Аккре, Дуале, Хараре, Пни роби, Бриджтауне, Сан-Хосе, Варшммг. Познани, Сиднее. См. тж. МЕЖДУНАРОДНЫЙ БАНК РЕКОНСТРУКЦИИ II РАЗВИТИЯ.


^ МЕЖДУНАРОДНАЯ АССОЦИ­АЦИЯ РАЗВИТИЯ (MAP) - филиал Международного банка реконструкции и развития, образован по решению банка в 1960г. специально для предоставления развивающимся странам (только членам МБРР) кредитов и займов на льготных ус­ловиях (иногда до 50 лет на беспроцентной основе). Предоставляет беспроцентные кредиты на срок до 50 лет, взимая лишь комиссию в 0,75 % на покрытие своих ад­министративных расходов. Кредиты могут получить только страны-члены МБРР, да и то лишь самые слаборазвитые, с дохода­ми надушу населения не более 400 долл. и год. MAP имеет свой устав, но фактически управляется МБРР и нередко осуществляет совместное с банком кредитование про­ектов. К 1995 г. членами MAP являлись 156 государств. Структуру MAP составляет Со­вет управляющих, Исполнительный дирек­торат, Президент. Состав Совета управляю­щих и исполнительного директората То же, что и у МБРР. Административную дея­тельность осуществляет по совместитель­ству персонал МБРР. Штат сотрудником MAP разделен на четыре сектора: опера­ции, финансирование, политика, планиро­вание и исследования. MAP располагает тремя основными источниками финанси­рования: прибыли МБРР, взносы госу­дарств-членов, взносы состоятельных государств-членов (группы I и II). Сюда до­бавляется возврат ранее предоставленных кредитов. Раз в три года группа государств кредиторов назначает официальных представителей, которые проводят консультации об очередном привлечении средств МАР. Каждый финансируемый MAP npoeкт подвергается политико-экономической экс­пертизе с целью наиболее эффективною использования финансовой помощи. Кредиты предоставляются в национальной валюте государства или его территории. См тж. МЕЖДУНАРОДНЫЙ БАНК PEKOНСТРУКЦИИ И РАЗВИТИЯ.


^ ЕВРОПЕЙСКИЙ БАНК РЕКОН­СТРУКЦИИ И РАЗВИТИЯ (ЕБРР) -международный банк, созданный в 1990г. правительствами 42 стран, в том числе Рос­сии, и международными организациями, ведет операции с 1991 г., штаб-квартира на­ходится в Лондоне. Цель создания - кре­дитная поддержка стран Восточной и Цен­тральной Европы при переходе к рыночной экономике. В настоящее время в ЕБРР участвуют 59 стран, включая все страны ЕС. Банк предоставляет займы как част­ным, так и государственным структурам на нужды развития экономики. ЕБРР работает исключительно на коммерческих началах и благотворительностью не занимается. Он выдает только целевые кредиты под конк­ретные проекты. Кроме предоставления целевых кредитов. ЕБРР осуществляет прямые инвестиции, а также оказывает техни­ческую помощь. Контрольный пакет банка принадлежит странам ЕС - 51% капитала. Взносы принимаются в свободно конвер­тируемой валюте. Банк призван обеспе­чивать финансирование поставок машин и оборудования, а тж. оказывать техничес­кую помощь государственным, коопера­тивным и частным предприятиям и орга­низациям, но предпочтение отдается час­тному сектору (60% общей суммы предос­тавляемых банком кредитов). Расчетной единицей банка, наряду с долларом США, являются евро и японская иена. Отделения ЕБРР открываются во всех странах-уч­редителях, в т.ч. в России. Банк будет кон­тролировать использование выделяемых кредитов, как это делают МБРР и МВФ. Кроме предоставления целевых кредитов, ЕБРР осуществляет прямые инвестиции, а тж. оказывает техническую помощь. Это и выдача рекомендаций, и проведение раз­личных курсов обучения банкиров и мене­джеров, и помощь в организации систем распределения продовольствия. Причем банк собственными средствами для ока­зания технической помощи не располагает, а привлекает для этого другие ресурсы, в т. ч. из созданных в странах ЕС специаль­ных фондов.


^ ЕВРОПЕЙСКИЙ ИНВЕСТИЦИОННЫЙ БАНК (ЕИБ) действует с 1959г. для финансирования отсталых ев­ропейских регионов в виде долгосрочных кредитов. Членами Совета управляющих являются министры финансов стран-участниц.


^ БАНК МЕЖДУНАРОДНЫХ РА­СЧЕТОВ, БМР - международная валют-но-кредитная организация, созданная в 1930 г. в Базеле (Швейцария) и действую­щая на акционерных началах, Акционе­рами БМР являются центральные банки всех европейских стран (за исключением республик бывшего СССР), а тж. Японии, Канады, ЮАР и ряд коммерческих банков США. БМР содействует сотрудничеству центральных банков, обеспечивая благо­приятные условия для международных финансовых операций, выступает в качест­ве доверенного лица или агента в прове­дении международных расчетов своих членов. Высшим органом организации является общее собрание руководителей центральных банков - учредителей, кото­рое созывается одни раз в год и решает ключевые вопросы, в т.ч. приема новых членов, утверждения отчета и баланса бан­ка и др. Текущей деятельностью руководит Совет директоров, состоящий из 13 пред­ставителей банков. Решения Совета прини­маются по числу голосов (акций), что пред­определяет ведущую роль в БМР таких стран как ФРГ, Франция и Великобрита­ния. Расчеты между банками-учредителя­ми ведутся в золотых швейцарских фран­ках. Дивиденды выплачиваются ежегодно в долларах США по курсу валютного рын­ка на день платежа в г. Цюрихе.


^ 4. МАТЕРИАЛЫ ТЕКУЩЕГО И ПРОМЕЖУТОЧНОГО КОНТРОЛЯ. МЕТОДИЧЕСКОЕ ОБЕСПЕЧЕНИЕ


По дисциплине «Деньги, кредит, банки» предусмотрен текущий контроль в виде зачёта по контрольной работе, итоговый контроль в виде экзамена по теоретическому материалу. Порядок проведения текущего контроля и итогового контроля строго соответствует Положению о проведении контроля успеваемости студентов в университете. В перечень включаются вопросы из различных разделов курса, позволяющие проверить и оценить теоретические знания студентов. Зачёты по контрольной работе проставляются на основе полноты раскрытия темы и устной защиты студентами контрольной работы. Для проведения экзамена в письменной или тестовой форме разрабатывается перечень вопросов, утверждаемых на кафедре. Выставляется дифференцированная оценка.

При контроле знаний в устной форме преподаватель использует метод индивидуального собеседования, в ходе которого обсуждает со студентом один или несколько вопросов учебной программы. При необходимости могут быть предложены дополнительные вопросы, задачи и примеры.

Ниже приводятся примеры материалов, используемых для итогового контроля знаний - экзамена.


^ МАТЕРИАЛЫ ТЕКУЩЕГО, ПРОМЕЖУТОЧНОГО И ИТОГОВОГО КОНТРОЛЯ ЗНАНИЙ СТУДЕНТОВ


Тесты по дисциплине

1. Необходимой основной базой существования денег являются:

а) финансовые нужды государства;

б) внешнеэкономические связи;

в) товарное производство и обращение товаров.

г) потребности центрального и коммерческих банков.

2. К знакам стоимости относятся:

а) металлические деньги, у которых номинальная стоимость соответствует реальной стоимости;

б) бумажные и кредитные деньги, стершаяся металлическая монета;

в) золотые деньги;

г) только кредитные деньги.

3. Функции денег – это:

а) результаты применения и воздействия денег на различные стороны деятельности и развития общества;

б) конкретное внешнее проявление их сущности как всеобщего эквивалента стоимости;

в) условия, необходимые для правильного функционирования денег;

г) цена денег, предоставленных в кредит.

4. Инфляционные процессы:

а) приводят к ослаблению роли денег и некоторому сужению сферы их применения;

б) не оказывают влияния на роль денег и сферу их применения;

в) обуславливают существенное расширение сферы применения денег;

г) оказывают негативное влияние только на роль денег в развитии внешнеэкономических связей.

5. Безналичные расчеты производятся юридическими и физическими лицами через:

а) коммерческие банка;

б) расчетно-кассовые центры;

в) региональные депозитарии;

г) уличные банкоматы.

6. Платежи за товары и услуги внутри страны производятся:

а) в иностранной и национальной валютах;

б) в иностранной валюте;

в) исключительно в национальной валюте;

г) в международных счетных денежных единицах.

7. Денежная реформа – это:

а) полное преобразование денежной системы страны;

б) долгосрочная политика государства, направленная на вытеснение бумажными деньгами металлических денег;

в) полное или частичное изменение денежной системы страны;

г) процесс утраты золотом денежных функций.

8. Источниками ресурсов кредитора выступают … средства:

а) только собственные;

б) только привлеченные;

в) собственные, привлеченные и отданные в ссуду;

г) собственные и привлеченные.

9. Объектом сделки коммерческого кредита выступают:

а) валютные ценности;

б) денежные средства;

в) ценные бумаги;

г) товары, услуги.

10. Объектом лизингового кредита выступают:

а) товарные ценности;

б) денежные средства;

в) товарные и денежные средства;

г) валютные ценности.

11. Национальная банковская система – это совокупность:

а) международных кредитных институтов;

б) кредитных институтов внутри страны и взаимосвязей между ними;

в) эмиссионных банков и лизинговых компаний;

г) форм и методов организации денежного обращения в стране.

12. Операции на открытом рынке – это деятельность Центрального банка по:

а) предоставлению ссуд коммерческим банкам;

б) кредитованию населения;

в) сокращению счетов коммерческих банков;

г) покупке или продаже государственных ценных бумаг.

13. К непосредственным предпосылкам появления денег относятся:

а) открытия золотых месторождений и появление рынков продовольственных товаров;

б) переход от натурального хозяйства к производству обмену товарами и имущественное обособление производителей товаров;

в) формирование централизованных государств и открытие золотых месторождений;

г) наличие частной собственности на средства производства и появление крупных оптовых рынков.

14. Соблюдение требований эквивалентности обмена предполагает измерение… товаров исходя из затрат труда на их изготовление:

а) стоимости;

б) потребительной стоимости;

в) валютного курса;

г) прибыли.

15. Сущность функции средства накопления проявляется в том, что деньги выступают:

а) посредником при обмене товара;

б) средством оплаты долговых обязательств;

в) всеобщим эквивалентом, мерой стоимости всех остальных товаров;

г) средством сбережения и приумножения денег.

16. Безналичные деньги выпускаются в оборот:

а) центральным банком путем предоставления ссуд расчетно-кассовым центрам;

б) предприятиями, имеющими счета в коммерческих банках;

в) расчетно-кассовыми центрами путем предоставления ссуд предприятиям;

г) коммерческими банками путем предоставления ссуд их клиентам.

17. Платежный оборот осуществляется:

а) в наличной и безналичной формах;

б) только в наличной форме;

в) только в безналичной форме;

г) в наличной форме в порядке, установленном Центральным банком РФ.

18. Инфляция представляет собой:

а) процесс укрупнения национальной денежной единицы или изменения масштаба цен;

б) обесценение денег, падение их покупательной способности, вызываемое повышением цен, товарным дефицитом и снижением качества товаров и услуг;

в) длительно продолжающийся процесс роста курса национальной валюты по отношению к иностранным валютам;

г) процесс, характеризующийся повышением покупательной способности денег, стабилизацией уровня цен, улучшением качества товаров и услуг.

19. В ходе денежной реформы замена старых денежных знаков на новые:

а) производится всегда;

б) проводится только при девальвации национальной валюты;

в) может не проводиться;

г) проводится только при ревальвации национальной валюты.

20. Элементами структуры кредитных отношений являются:

а) кредитор и заемщик;

б) ссуженная стоимость и цель кредита;

в) кредитор, заемщик и ссуженная стоимость;

г) кредитор, заемщик и цель кредита.

21. Заемщиками в банковском кредите выступают:

а) только юридические лица;

б) только физические лица;

в) только государство в лице представляющих его органов;

г) юридические и физические лица.

22. В отличие от коммерческого кредита лизинговый кредит погашается:

а) только товарами;

б) товарами и деньгами;

в) только деньгами;

г) только средствами производства.

23. Элементом банковской системы не является:

а) Центральный эмиссионный банк;

б) небанковская кредитная организация, имеющая лицензию на право совершения банковских операций;

в) коммерческий банк;

г) казначейство.

24. Процентной ставкой по ссудам, предоставляемым Центральным банком коммерческим банкам, является:

а) ломбардная ставка;

б) нетто-ставка;

в) учетная ставка;

г) монопольная ставка.

  1. Деньги являются всеобщим эквивалентом:

а) меновой стоимости;

б) стоимости товаров и услуг;

в) потребительной стоимости;

г) веса полноценных денег.

26. Денежным выражением стоимости товаров выступает:

а) прибыль;

б) доход;

в) рентабельность;

г) цена.

27. Функция мировых денег проявляется во взаимоотношениях:

а) только между коммерческими банками разных стран;

б) между юридическими и физическими лицами внутри страны;

в) между странами или между юридическими и физическими лицами, находящимися в разных странах;

г) только между валютно-финансовыми организациями и правительствами государств.

28. Наличные деньги поступают в оборот путем:

а) выплаты предприятиями заработной платы рабочим;

б) перевода расчетно-кассовыми центрами оборотной кассы денежных средств в резервные фонды;

в) осуществления кассовых операций коммерческими банками;

г) передачи центральным банком резервных денежных фондов расчетно-кассовым центрам.

29. Чеки могут использоваться:

а) только физическими лицами;

б) только юридическими лицами;

в) физическими и юридическими лицами;

г) только коммерческими банками.

30. В рыночной экономике инфляция, как правило, проявляется в форме:

а) роста курса национальной валюты и массового перемещения отечественных товаров за границу;

б) установления административного ценообразования по всем товарным группам;

в) дефицитности экономики, снижения качества товаров и услуг и функционирования «черного рынка»;

г) роста цен на товары и услуги, снижения покупательной способности и валютного курса национальной денежной единицы.

31. Валютная система – это форма организации валютных отношений, регулируемая:

а) банковскими традициями и обычаями;

б) только межгосударственными соглашениями;

в) только Международным валютным фондом;

г) национальным законодательством или межгосударственными соглашениями.

32. Признаками законов кредита являются:

а) субъективизм, директивность, плановость, всеобщность, конкретность;

б) стихийность, необходимость, существенность, объективизм, всеобщность;

в) всеобщность, абстрактность, неуправляемость, конкретность, объективность;

г) необходимость, существенность, объективность, всеобщность, конкретность.

33. Банковскими ссудами, используемыми, как правило, для инвестиционных целей, являются:

а) краткосрочные;

б) среднесрочные;

в) долгосрочные;

г) бессрочные.

34. Кредитом, базирующимся на арендной сделке с правом выкупа оборудования по остаточной стоимости, является:

а) лизинговый;

б) коммерческий;

в) ипотечный;

г) хозяйственный.

35. Юридический статус банка определяется:

а) Банковским законодательством;

б) Центральным банком;

в) Президентом страны;

г) Парламентом государства.

36. Структура банковской системы определяется:

а) председателем Центрального банка;

б) президентом страны;

в) количеством кредитных институтов;

г) конкретными общественно-экономическими условиями.

37. Товарообменной сделкой с передачей права собственности на товар без оплаты деньгами является:

а) форфейтинг;

б) демпинг;

в) бартер;

г) факторинг.

38. Для функционирования денег как капитала характерна формула:

а) деньги – товар - деньги;

б) товар – деньги – товар;

в) товар – товар – деньги;

г) деньги – долговое обязательство – товар.

39. В настоящее время функцию мировых денег выполняют в основном …. валюты:

а) неконвертируемые;

б) свободно конвертируемые;

в) частично конвертируемые;

г) необращаемые.

40. В условиях рыночной экономики эмиссия наличных денег осуществляется:

а) коммерческими банками;

б) коммерческими банками и центральным банком;

в) центральным банком;

г) коммерческими банками и предприятиями.

41. К формам безналичных расчетов не относятся:

а) чеки;

б) акции и облигации;

в) аккредитивы;

г) платежные поручения.

42. В плановой экономике инфляция проявляется, как правило, в форме:

а) роста цен на товары и услуги, снижения покупательной способности и валютного курса национальной денежной единицы;

б) широкой и повсеместной замены национальных товаров импортными;

в) стихийного ценообразования и шоковой терапии;

г) дефицитности экономики, снижения качества товаров и услуг и функционирования «черного» рынка.

43. Валютный коридор – это:

а) разница между курсом продажи и покупки иностранной валюты;

б) процентное отношение курса продажи к валютной марже;

в) процентное отношение маржи к курсу продажи;

г) установленный предел колебаний валютного курса.

44. Посредством перераспределительной функции кредита могут перераспределяться:

а) только товарно-материальные ценности;

б) все материальные ценности;

в) только денежные средства;

г) только денежные средства и валютные ценности.

45. Потребительский кредит выдается для оплаты … стоимости товаров или услуг:

а) полной;

б) всей или части;

в) части;

г) не более 1/10.

46. Отличительным признаком международного кредита является:

а) обязательное участие в сделке правительства какого-либо государства;

б) обязательное участие в сделке Международного валютного фонда;

в) принадлежность кредитора и заемщика к разным странам;

г) обязательное участие в сделке центрального банка какого-либо государства.

47. Элементы банковской системы являются:

а) разрозненными;

б) полностью идентичными;

в) взаимосвязанными;

г) случайными.

48. Капитал Банка России сформирован за счет:

а) средств государства;

б) пожертвования частных лиц;

в) фондов коммерческих банков;

г) средств предприятий и организаций.

49. Деньги служат средством для удовлетворения … потребностей.

а) только духовных;

б) ограниченного числа;

в) всех;

г) только материальных.

50. Деньги сохраняться до тех пор, пока будет существовать:

а) товарное производство;

б) валютный рынок;

в) фондовый рынок;

г) вексельное обращение.

51. Денежные накопления населения являются важным фактором развития … отношений в стране:

а) кредитных;

б) факторинговых;

в) форфейтинговых;

г) арендных.

52. Связь между скоростью обращения денег и количеством необходимых денег:

а) прямая;

б) обратная;

в) отсутствует;

г) устанавливается централизованно.

53. Значение наличного денежного оборота проявляется в том, что он обслуживает получение и расходование большей части доходов:

а) коммерческих банков;

б) населения;

в) хозяйствующих субъектов;

г) региональных органов власти.

54. По степени равномерности повышения цен различают инфляцию:

а) сбалансированную и несбалансированную;

б) локальную и мировую;

в) ожидаемую и неожидаемую;

г) все ответы верны.

55. Валютой, функционирующей в пределах только одной страны и не обмениваемая на другие иностранные валюты, называется:

а) свободно конвертируемая;

б) неконвертируемая;

в) частично конвертируемая;

г) резервная.

56. Формы кредита классифицируются в зависимости от характера:

а) отраслевой принадлежности, объектов кредитования, обеспеченности кредита;

б) срочности и платности кредита, а также стадий воспроизводства, обслуживаемых ссудой;

в) кредитора и заемщика, отраслевой направленности кредита и его обеспеченности;

г) ссуженной стоимости, кредитора и заемщика, целевых потребностей заемщика.

57. Государственные займы могут быть:

а) как внутренними, так и внешними;

б) только внутренними;

в)только региональными;

г)только внешними.

58. Движение ссудного процента происходит от:

а) кредитора к заемщику;

б) заемщика к гаранту;

в) гаранта к поручителю;

г) заемщика к кредитору.

59. Регулирование деятельности коммерческих банков в условиях двухуровневой банковской системы осуществляется преимущественно … методами:

а) принудительными;

б) административными;

в) косвенными экономическими;

г) оперативными.

60. Кредиты рефинансирования предоставляются … банкам:

а) устойчивым;

б) всем;

в) специализированным;

г) крупным.

61. Полноценные деньги – это деньги, у которых номинальная стоимость:

а) устанавливается стихийно на рынке;

б) ниже реальной стоимости;

в) превышает реальную стоимость;

г) соответствует реальной стоимости.

62. Деньги являются самостоятельной формой … стоимости:

а) меновой;

б) потребительной;

в) товарной;

г) финансовой.

63. Формула … характерна для выполнения деньгами функции средства обращения:

а) товар – деньги – товар;

б) деньги – товар – деньги;

в) товар – долговое обязательство – деньги;

г) производство – распределение – обмен – потребление.

  1. Денежные накопления существуют:

а) только в сфере частного предпринимательства;

б) в сфере материального производства и у частных лиц;

в) только у отдельных лиц;

г) только в сфере материального производства.

65. Накопление денег может осуществляться:

а) в наличной и безналичной формах;

б) только в наличной форме;

в) только в безналичной форме;

г) только путем инвестирования в государственные ценные бумаги.

66. Формула … характерна для выполнения деньгами функции средства платежа:

а) товар – деньги – товар;

б) деньги – товар – деньги;

в) товар – деньги – долговое обязательство;

г) товар – долговое обязательство – деньги.

67. В рыночной модели экономики решающее значение при определении возможности покупки товаров приобретают:

а) бартерные сделки;

б) карточки и талоны на товары;

в) деньги;

г) установленные нормы отпуска товаров.

68. Противоречие между наличием временно свободных денежных средств и потребностью в денежных средствах разрешается с помощью … отношений:

а) финансовых;

б) кредитных;

в) денежных;

г) кооперативных.

69. В кредитных отношениях собственность на ссужаемую стоимость:

а) временно уступает кредитором заемщику;

б) переходит от кредитора к заемщику;

в) временно уступается заемщиком кредитору;

г) переходит от заемщика к кредитору за вычетом ссудного процента.

70. Перераспределительная функция кредита охватывает перераспределение … стоимости:

а) находящейся в производственном процессе;

б) находящейся в процессе создания;

в) временно высвободившейся;

г) созданной в процессе производства.

71. При получении кредита предприятиями от отраслевых банков идет речь о … перераспределении стоимости:

а) внутриотраслевом;

б) межотраслевом;

в) многоотраслевом;

г) межтерриториальном.

72. Передача стоимости кредитором, представляющим одну отрасль, заемщику – предприятию другой отрасли – свидетельствует о … перераспределении стоимости:

а) межтерриториальном;

б) межотраслевом;

в) внутриотраслевом;

г) бюджетном.

73. В … форме кредита ссуда предоставляется в виде товарных (денежных) стоимостей, а погашается в виде денежных (товарных) стоимостей:

а) финансовой;

б) товарной;

в) смешанной;

г) денежной.

74. В … форме кредит непосредственно выдается заемщику без опосредствующих звеньев:

а) скрытой;

б) явной;

в) прямой;

г) косвенной.

75. Под … формой кредита понимается кредит на заранее оговоренные цели:

а) прямой;

б) косвенной;

в) скрытой;

г) явной.

76. В … форме кредита ссуда используется заемщиком для авансирования (кредитования) других субъектов:

а) прямой;

б) явной;

в) скрытой;

г) косвенной.

77. По … банки делятся на эмиссионные, депозитные и коммерческие:

а) форме организации;

б) характеру операций;

в) числу филиалов;

г) функциональному назначению.

78. Банковская система активно развивается в условиях … экономики:

а) депрессивного состояния;

б) кризиса;

в) подъема;

г) гиперинфляционной.

79. … банки выполняют весь набор банковских услуг для всех категорий клиентов:

а) специализированные;

б) инновационные;

в) универсальные;

г) депозитные.

80. Возможность проведения центральным банком независимой денежно-кредитной политики свидетельствует о том, что банковская система выступает как:

а) разбалансированная;

б) нерегулируемая;

в) управляемая;

г) зависимая.


Кафедра Экономика, финансы и управление
^

ЭКЗАМЕНАЦИОННЫЙ БИЛЕТ № 1


по дисциплине Деньги, кредит, банки 3-Ф

УТВЕРЖДАЮ:

Зав.кафедрой


Л.В. Шкурина




1. Сущность денег в современных условиях.




2. Кредит и его функции.




3. Межбанковский кредит.







оставить комментарий
страница3/4
Ситникова Олеся Владимировна
Дата03.10.2011
Размер1,52 Mb.
ТипУчебно-методический комплекс, Образовательные материалы
Добавить документ в свой блог или на сайт

страницы: 1   2   3   4
Ваша оценка этого документа будет первой.
Ваша оценка:
Разместите кнопку на своём сайте или блоге:
rudocs.exdat.com

Загрузка...
База данных защищена авторским правом ©exdat 2000-2017
При копировании материала укажите ссылку
обратиться к администрации
Анализ
Справочники
Сценарии
Рефераты
Курсовые работы
Авторефераты
Программы
Методички
Документы
Понятия

опубликовать
Документы

наверх