Рабочая программа учебной дисциплины \"инвестиционный анализ\" Цикл icon

Рабочая программа учебной дисциплины "инвестиционный анализ" Цикл


Смотрите также:
Рабочая программа учебной дисциплины ен...
Рабочая программа учебной дисциплины ен...
Рабочая программа учебной дисциплины обсуждена на заседании кафедры философии...
Рабочая программа дисциплина «инвестиционный менеджмент» Специальность 0805070 «Менеджмент...
Рабочая программа учебной дисциплины «экономика» Цикл...
Рабочая программа учебной дисциплины экономика цикл...
Рабочая программа учебной дисциплины "численные методы" Цикл...
Рабочая программа учебной дисциплины “электроэнергетическое оборудование цикл...
Рабочая программа учебной дисциплины "спецглавы тепломассообмена" Цикл...
Рабочая программа учебной дисциплины "высшая математика" Цикл...
Рабочая программа учебной дисциплины «деньги, кредит, банки» Цикл...
Рабочая программа учебной дисциплины «экономика и организация производства» Цикл...



Загрузка...
скачать
МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РФ

МОСКОВСКИЙ ЭНЕРГЕТИЧЕСКИЙ ИНСТИТУТ


(ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ)


ИНСТИТУТ ПРОБЛЕМ ЭНЕРГЕТИЧЕСКОЙ ЭФФЕКТИВНОСТИ (ИПЭЭФ)
____________________________________________________________________
_______________________________________


Направление подготовки: 080100 Экономика

Программа подготовки: Экономика предприятий. Инвестиционная и инновационная деятельность предприятий

Квалификация (степень) выпускника: магистр

Форма обучения: очная


РАБОЧАЯ ПРОГРАММА УЧЕБНОЙ ДИСЦИПЛИНЫ

^ "ИНВЕСТИЦИОННЫЙ АНАЛИЗ"



Цикл:

профессиональный (М2)




Часть цикла:

вариативная




дисциплины по учебному плану:

^ ИПЭЭ; В 6




Часов (всего) по учебному плану:

180




^ Трудоемкость в зачетных единицах:

5

1 семестр – 2;
2 семестр - 3


Лекции

36 час

1 семестр – 18;
2 семестр - 18


Практические занятия

54 час

1 семестр – 18;
2 семестр - 36


Лабораторные работы

отсутствуют




^ Расчетные задания, рефераты

отсутствуют




Объем самостоятельной работы по учебному плану (всего)

90 час




Экзамены




^ 1, 2 семестры

Курсовые проекты (работы)

1 з.е. (36 час)

2 семестр



Москва – 2011


^ 1. ЦЕЛИ И ЗАДАЧИ ОСВОЕНИЯ ДИСЦИПЛИНЫ

Целью дисциплины является получение теоретических и прикладных профессиональных знаний и умений в области инвестиционного анализа (как реальных, так и финансовых инвестиций) в условиях рыночной экономики с учетом передового отечественного и зарубежного опыта, а также приобретение навыков самостоятельного инициативного и творческого использования теоретических знаний в практической деятельности.


По завершению освоения данной дисциплины студент способен и готов:

  • самостоятельно осваивать новые методы исследования, изменять научный и научно-производственный профиль своей профессиональной деятельности (ОК-2);

  • самостоятельно приобретать (в том числе с помощью информационных технологий) и использовать в практической деятельности новые знания и умения, включая новые области знаний, непосредственно не связанные со сферой деятельности (ОК-3);

  • принимать организационно-управленческие решения и нести за них ответственность (ОК-4);

  • владеть навыками публичной и научной речи (ОК-6);

  • обобщать и критически оценивать результаты, полученные отечественными и зарубежными исследователями, выявлять перспективные направления, составлять программу исследований (ПК-1);

  • проводить самостоятельные исследования в соответствии с разработанной программой (ПК-3);

  • представлять результаты проведенного исследования в виде отчета, заключения или доклада (ПК-4);

  • оценивать эффективность проекта с учетом фактора неопределенности (ПК-6);

  • разрабатывать стратегии поведения экономических агентов на определенных рынках (ПК-7);

  • анализировать и использовать различные источники информации для проведения экономических расчетов (ПК-9);

  • разрабатывать варианты управленческих решений и обосновывать их выбор на основе критериев социально-экономической эффективности (ПК-12);

  • использовать для решения коммуникативных задач современные технические средства и информационные технологии (ПК-15).



Задачами дисциплины являются:

  • дать слушателям теоретические знания о современных методах инвестиционного анализа;

  • сформировать у обучающихся представление об общественной и коммерческой эффективностях инвестиционного проекта в целом;

  • сформировать у обучающихся представление об оценке эффективности участия в проекте;

  • дать информацию об особенности оценки эффективности некоторых типов проектов;

  • ознакомить обучающихся с понятием инвестиционной привлекательности и методах ее определения;

  • дать информацию о принципах и методах формирования портфеля инвестиционных проектов предприятия;

  • дать слушателям теоретические и практические знания об экономической природе, функциях и роли ценных бумаг, их видах и особенностях;

  • дать практические знания по определению курсовой стоимости и доходности ценных бумаг;

  • дать слушателям теоретические и практические знания об экономической природе, функциях и роли производных инструментов, их видах и особенностях;

  • сформировать у обучающихся представление о формировании портфеля финансовых инструментов;

  • ознакомить обучающихся с опытом использования производных финансовых инструментов для целей хеджирования, спекуляции и арбитража.


^ 2. МЕСТО ДИСЦИПЛИНЫ В СТРУКТУРЕ ООП ВПО

Дисциплина относится к вариативной части профессионального цикла М.2 основной образовательной программы подготовки магистров по магистерской программе "Экономика предприятий. Инвестиционная и инновационная деятельность предприятий" направления 080100 Экономика.

Дисциплина базируется на следующих дисциплинах: "Экономическая оценка инвестиций", "Планирование на предприятии", "Финансы", "Актуарные расчеты", "Теория вероятностей и математическая статистика", "Анализ финансово-хозяйственной деятельности".

Указанные связи дисциплины дают слушателю системное представление о комплексе изучаемых дисцип­лин в соответствии с Государственным образовательным стандартом, что обеспечивает соответствующий теоретический уровень и практическую направленность в системе обучения и будущей деятельности обучаемого.

Знания, полученные при освоении дисциплины, необходимы при выполнении выпускной квалификационной работы. Дисциплина является завершающей в рамках обучения на степень магистра, определяет подготовку магистра экономики для работы в коммерческих структурах, организациях и предприятиях госсектора, учебных и научных организациях России.


^ 3. РЕЗУЛЬТАТЫ ОСВОЕНИЯ ДИСЦИПЛИНЫ

В результате освоения учебной дисциплины, обучающиеся должны демонстрировать следующие результаты образования:

Знать:

  • отечественный и зарубежный опыт оценки эффек­тивности инвестиций (ПК-1, ПК-9);

  • основные методы оценки эффективности реальных инвестиций (ПК-6, ПК-9, ПК-12);

  • основные методы оценки эффективности финансовых инвестиций (ПК-6, ПК-9, ПК-12);

  • источники информации, относящейся к профессиональной деятельности (ОК-5, ПК-9).

Уметь:

  • осуществлять сбор, обработку, анализ и систематизацию информации по теме исследования, осуществлять выбор методов и средств решения задач исследования (ОК-3, ПК-3, ПК-9, ПК-12);

  • осуществлять разработку инструментария проводимых исследований, анализ их результатов (ОК-2, ПК-3, ПК-12);

  • подготавливать задания и разрабатывать проектные решения с учетом фактора неопределенности (ОК-4, ПК-6);

  • разрабатывать модели исследуемых процессов и объектов, относящихся к сфере профессиональной деятельности, оценивать и интерпретировать полученные результаты (ОК-3, ПК-3, ПК-9, ПК-12);

  • разрабатывать стратегию развития и функционирования предприятий и организаций (ОК-4, ПК-6, ПК-7, ПК-12);

  • разрабатывать стратегию поведения экономических агентов на фондовом рынке (ОК-4, ПК-7, ПК-12);

  • принимать решения по выбору эффективных инвестиций (ОК-4, ПК-7, ПК-12);

  • представлять результаты аналитической и исследовательской работы в виде доклада, проекта (ПК-4, ПК-15);

  • самостоятельно приобретать новые знания по инвестиционному анализу и практике его применения (ОК-2, ОК-3);

  • творчески использовать теоретические знания (ОК-3).

Владеть:

  • современными методами сбора, обработки, анализа и систематизации информации по теме исследования, осуществлять выбор методов и средств решения задач исследования (ОК-3, ПК-3, ПК-9, ПК-12);

  • навыками проведения оценки эффективности проектов с учетом факторов неопределенности (ПК-3, ПК-6):

  • специальной терминологией и лексикой данной дисциплины (ОК-3, ОК-6, ПК-4);

  • навыками дискуссии по профессиональной тематике (ОК-6, ПК-4).

^ 4. СТРУКТУРА И СОДЕРЖАНИЕ ДИСЦИПЛИНЫ

4.1 Структура дисциплины

Общая трудоемкость дисциплины составляет 5 зачетных единиц, 180 часов.



п/п

Раздел дисциплины.

Форма промежуточной аттестации
(по семестрам)

Всего часов на раздел

Семестр

Виды учебной работы, включая самостоятельную работу студентов и
трудоемкость (в часах)

Формы текущего контроля успеваемости

(по разделам)


лк

пр

лаб

Сам.

1

2

3

4

5

6

7

8

9

1

Инвестиционный проект как объект анализа

24

1

7

9




8

Домашнее задание, контрольная работа, подготовка группового проекта

2

Оценка эффективности инвестиционного проекта в целом

3

1

1

1




1

Контрольная работа

3

Оценка эффективности участия в проекте

7

1

3

2




2

Контрольная работа

4

Особенности оценки эффективности отдельных видов инвестиционных проектов

10

1

3

3




4

Домашнее задание, контрольная работа

5

Компьютерные программы по оценке экономической эффективности инвестиционных проектов

11

1

2

3




6

Подготовка реферата

6

Инвестиционная привлекательность

6

1

2

--




4

Подготовка реферата

7

Финансовые инвестиции

26

2

6

12




8

Домашнее задание, письменный опрос

8

Формирование портфеля финансовых инструментов

13

2

3

6




4

Домашнее задание

9

Анализ ценных бумаг

17

2

4

8




5

Контрольная работа

10

Вторичные ценные бумаги

8

2

2

4




2

Письменный опрос

11

Производные инструменты срочного рынка

13

2

3

6




4

Домашнее задание, контрольная работа




Зачет

4

1,2

--

--

--

4

Защита домашних заданий и рефератов; собеседование




Экзамен

38

1,2

--

--

--

38

Устный.




Итого:

180




36

54




90




4.2 Содержание лекционно-практических форм обучения


4.2.1. Лекции

1 семестр


^ ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ПРОЕКТ КАК ОБЪЕКТ АНАЛИЗА

Инвестиционный проект: содержание, этапы разработки и реализации. Характеристика официальных методических рекомендаций по оценке эффективности инвестиционных проектов. Проведение расчетов эффективности инвестиционных проектов. Использование показателей эффективности при выборе инвестиционных проектов. Формирование портфеля инвестиционных проектов предприятия.


^ ОЦЕНКА ЭФФЕКТИВНОСТИ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПРОЕКТА В ЦЕЛОМ

Оценка эффективности проекта в целом. Особенности расчетов денежных потоков. Общественная эффективность и коммерческая эффективность.


^ ОЦЕНКА ЭФФЕКТИВНОСТИ УЧАСТИЯ В ИНВЕСТИЦИОННОМ ПРОЕКТЕ

Оценка эффективности участия предприятия в проекте. Анализ финансовой реализуемости проекта. Оценка эффективности проекта для акционеров. Оценка эффективности проекта структурами более высокого уровня. Оценка бюджетной эффективности.

^ ОСОБЕННОСТИ ОЦЕНКИ ЭФФЕКТИВНОСТИ ОТДЕЛЬНЫХ ТИПОВ ИНВЕСТИЦИОННЫХ ПРОЕКТОВ

Проекты, предусматривающие производство продукции для государственных нужд. Проекты совместной производственной деятельности. Проекты, реализуемые на действующем предприятии. Проекты, реализуемые на основе соглашений о разделе продукции. Проекты, реализуемые малыми предприятиями.


^ КОМПЬЮТЕРНЫЕ ПРОГРАММЫ ПО ОЦЕНКЕ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ЭФФЕКТИВНОСТИ ИНВЕСТИЦИОННЫХ ПРОЕКТОВ

Краткая характеристика применяемых программ. Аналитическая система Project Expert.


^ ИНВЕСТИЦИОННАЯ ПРИВЛЕКАТЕЛЬНОСТЬ

Инвестиционная привлекательность предприятий и регионов. Методы оценки инвестиционной привлекательности. Рейтинги инвестиционной привлекательности регионов и предприятий.


2 семестр


^ ФИНАНСОВЫЕ ИНВЕСТИЦИИ

Финансовые инвестиции. Финансовые рынки и их инструменты. Роль и значение фондового рынка. Торговля ценными бумагами. Участники рынка ценных бумаг. Виды рисков на рынке ценных бумаг. Диверсификация. Хеджирование. Биржевые индексы.


^ ФОРМИРОВАНИЕ ПОРТФЕЛЯ ФИНАНСОВЫХ ИНСТРУМЕНТОВ

Портфельная теория. Риски и доходность. Типы портфелей ценных бумаг. Управление портфелем. Модели формирования портфеля ценных бумаг.


^ АНАЛИЗ ЦЕННЫХ БУМАГ

Анализ и оценка эффективности операций на рынке акций. Анализ и оценка эффективности операций с корпоративными, государственными и муниципальными ценными бумагами. Анализ и оценка эффективности операций с векселями и банковскими сертификатами.


^ ВТОРИЧНЫЕ ЦЕННЫЕ БУМАГИ

Вторичные ценные бумаги: права на покупку ценных бумаг, депозитарные расписки, вторичные долговые ценные бумаги.


ПРОИЗВОДНЫЕ ИНСТРУМЕНТЫ СРОЧНОГО РЫНКА

Понятие и основные виды производных инструментов. Форвардные контракты. Фьючерсные контракты и их виды. Ценообразование на фьючерсном рынке. Хеджирование фьючерсными контрактами. Спекулятивная деятельность на фьючерсном рынке. Опционные контракты. Виды опционов. Модели цены биржевого опциона. Стратегии торговли опционными контрактами. Своповые контракты. Виды свопов. Стратегии использования производных финансовых инструментов.


^ 4.2.2. Практические занятия

1 семестр

Оценка эффективности проекта на разных стадиях его разработки и реализации. Измерение, планирование и проектирование затрат и результатов. Методики оценки экономической эффективности инвестиций. Влияние инфляции на результаты оценки эффективности инвестиционного проекта. Методы оценки риска вложений. Оптимизация и рациональный отбор проектов.

Сравнительная оценка эффективности инвестиционных проектов.

Оценка общественной эффективности проекта. Оценка коммерческой эффективности проекта.

Оценка эффективности участия предприятия в проекте. Оценка эффективности проекта для акционеров. Оценка эффективности проекта структурами более высокого уровня. Оценка бюджетной эффективности.

Обзор программных продуктов для оценки эффективности инвестиционных проектов.

Оценка эффективности проекта при специфических условиях их реализации.

2 семестр

Общая характеристика фондового рынка. Основные виды ценных бумаг и их классификации.

Курсовая стоимость и доходность акций.

Курсовая стоимость и доходность облигаций.

Курсовая стоимость и доходность векселей и банковских сертификатов.

Портфельная теория. Риски и доходность. Управление портфелем. Модели формирования портфеля ценных бумаг.

Права на покупку ценных бумаг, депозитарные расписки, вторичные долговые ценные бумаги.

Форвардные контракты.

Фьючерсные контракты.

Опционные контракты.

Свопы.

Стратегии использования производных финансовых инструментов.


^ 4.3. Лабораторные работы

Лабораторные работы учебным планом не предусмотрены


4.4. Расчетные задания

Расчетные задания учебным планом не предусмотрены


4.5. Курсовые проекты и курсовые работы

2 семестр

Курсовой проект: Разработка и оценка инвестиционного проекта.


^ 5. ОБРАЗОВАТЕЛЬНЫЕ ТЕХНОЛОГИИ


Лекционные занятия проводятся в форме лекций с использованием презентаций.

Практические занятия включают обсуждение основных проблем, изложенных в лекционном и раздаточном материалах, решение задач, анализ домашних заданий, компьютерное занятие (обзор программных продуктов для оценки эффективности инвестиционных проектов), разработку и обсуждение групповых мини проектов, обсуждение подготовленных студентами рефератов.

^ Самостоятельная работа включает подготовку к письменным опросам, контрольным работам, выполнение домашних заданий, подготовку, оформление рефератов и подготовку к их защите, подготовку к зачету и экзамену, работу над курсовым проектом.


^ 6. ОЦЕНОЧНЫЕ СРЕДСТВА ДЛЯ ТЕКУЩЕГО КОНТРОЛЯ УСПЕВАЕМОСТИ, ПРОМЕЖУТОЧНОЙ АТТЕСТАЦИИ ПО ИТОГАМ ОСВОЕНИЯ ДИСЦИПЛИНЫ


Формы контроля успеваемости:

Текущий контроль:

  • письменные опросы по теории;

  • контрольные работы;

  • письменные домашние задания;

  • групповые мини проекты;

  • презентация реферата;

  • защита курсового проекта.

Промежуточный контроль:

  • зачет в форме собеседования и защиты домашних заданий и рефератов.

Итоговый контроль

  • экзамен в устной форме.


Аттестация по дисциплине – зачет и экзамен.

Оценка за освоение дисциплины рассчитывается из условия: 0,3(среднеарифметическая оценка за зачет) + 0,7(оценка на экзамене.)


В приложение к диплому вносится оценка за 2 семестр.


^ 7. УЧЕБНО-МЕТОДИЧЕСКОЕ И ИНФОРМАЦИОННОЕ ОБЕСПЕЧЕНИЕ ДИСЦИПЛИНЫ

7.1. Литература:

а) основная литература:

  1. Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов. 2-я ред. Утверждено Министерством экономики РФ, Министерством финансов РФ, Государственным комитетом РФ по строительной, архитектурной и жилищной политике от 21 июня 1999 г.– М.: Экономика, 2000.

  2. Басовский, Л. Е. Экономическая оценка инвестиций : учебное пособие для вузов. – М. : ИНФРА-М, 2010 . – 241 с.

  3. Буренин А. Н. Управление портфелем ценных бумаг – М.: НТО им. Вавилова. 2005. – 454 с.

  4. Рынок ценных бумаг. Учебник/ Под ред. В. А. Галанова, А. И. Басова.- 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика. 2006. – 448 с.

  5. Шарп, У. Ф. Инвестиции : учебник для вузов по экономическим специальностям : пер. с англ. – М. : ИНФРА-М, 2009 . – 1028 с.

  6. Щевьёва В. А. Анализ финансовых инвестиций. Сборник задач: Учебное пособие. – М.: Издательство МЭИ, 2006.– 48 с.

  7. Щевьева, В. А. Финансирование инновационных проектов и экономическая оценка инвестиций : Учебное пособие. – М. : Изд. дом МЭИ, 2008 . – 232 с

  8. Щевьева, В. А. Экономическая оценка инвестиций [Электронный образовательный ресурс] : учебное пособие; методические указания к практическим занятиям; методические указания к типовому расчету; контроль знаний по курсу "Экономическая оценка инвестиций". – Электрон. текстовые, граф. дан. – М. : МЭИ (ТУ), 2008.

  9. Щевьева, В. А. Экономическая оценка инвестиций. Сборник задач : Учебное пособие. – М. : Изд-во МЭИ, 2004 . – 52 с.


б) дополнительная литература:

  1. Закон РФ «Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений» от 25 февраля 1999 г. № 39-ФЗ.

  2. Закон РФ «Об акционерных обществах» от 26 декабря 1995 г. № 208-ФЗ.

  3. Закон РФ «О рынке ценных бумаг» от 22 апреля 1996 г. № 39-ФЗ.

  4. Виленский П.П., Лившиц В.Н., Смоляк С.А. Оценка эффективности инвестиционных проектов. Теория и практика. – М.: Дело. 2008. –1104 с.

  5. Галанов В. А. Производные инструменты срочного рынка: фьючерсы, опционы, свопы: Учебник. – М.: Финансы и статистика. 2002. – 464 с.

  6. Гранатуров В. М. Экономический риск: сущность, методы измерения, пути снижения: Учебное пособие. – 2-е изд. – М.: Издательство «Дело и Сервис», 2002. – 160 с.

  7. Крылов Э. И., Власова В. М., Журавкова И. В. Анализ эффективности инвестиционной и инновационной деятельности предприятия: Учебн. Пособие. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика. 2003. – 608 с.

  8. Лимитовский М.А. Основы оценки инвестиционных и финансовых решений. – М.: ООО Издательско-Консалтинговая Компания «ДеКА». 2001. – 232 с.

  9. Зви Боди, Алекс Кейн, Алан Маркус Принципы инвестиций, 4-е издание. : Пер. с англ. – М.: Издательский дом «Вильямс», 2002. – 986 с.



^ 7.2. Электронные образовательные ресурсы:

а) лицензионное программное обеспечение:

Аналитическая система Project Expert


б) Интернет-ресурсы:

http://www.raexpert.ru/; http://www.moodys.com/pages/default_ee.aspx; http://www.intalev.ru/agregator/finance/id_22323/; http://www.expert-systems.com/; http://www.alt-invest.ru/; http://www.inec.ru/it/; http://teo-invest.ru/; http://www.iteam.ru/soft/economic_analysis/251; http://www.micex.ru/; http://www.forextimes.ru/; http://www.rbc.ru/; http://www.rcb.ru/


в) слайды по курсу «Инвестиционный анализ»


^ 8. МАТЕРИАЛЬНО-ТЕХНИЧЕСКОЕ ОБЕСПЕЧЕНИЕ ДИСЦИПЛИНЫ


Для обеспечения освоения дисциплины необходимо наличие учебной аудитории, снабженной мультимедийными средствами для представления презентаций лекций.

Для ознакомления с программными продуктами, позволяющими рассчитывать экономическую эффективность и анализировать инвестиционные проекты, необходим компьютерный класс.


Программа составлена в соответствии с требованиями ФГОС ВПО и с учетом рекомендаций ПрООП ВПО по направлению подготовки 080100 «Экономика» и профилю «Экономика предприятий. Инвестиционная и инновационная деятельность предприятий ».


ПРОГРАММУ СОСТАВИЛ:

ст. преп. кафедры ЭКО Щевьёва В.А.


"УТВЕРЖДАЮ":

Зав. кафедрой ЭКО

д.т.н., профессор Рогалёв Н.Д.







Скачать 183,71 Kb.
оставить комментарий
Дата25.04.2012
Размер183,71 Kb.
ТипРабочая программа, Образовательные материалы
Добавить документ в свой блог или на сайт

отлично
  1
Ваша оценка:
Разместите кнопку на своём сайте или блоге:
rudocs.exdat.com

Загрузка...
База данных защищена авторским правом ©exdat 2000-2017
При копировании материала укажите ссылку
обратиться к администрации
Анализ
Справочники
Сценарии
Рефераты
Курсовые работы
Авторефераты
Программы
Методички
Документы
Понятия

опубликовать
Загрузка...
Документы

Рейтинг@Mail.ru
наверх